Apprenez à éviter le piège du prêt sur salaire
Comment fonctionnent les prêts sur salaire
Disons que vous devez emprunter 100 $ jusqu'à votre prochain dépannage.
Vous écrivez au prêteur un chèque postdaté pour le montant du prêt plus les frais. Les prêteurs calculent les frais de prêt sur salaire de l'une des deux façons suivantes: en pourcentage du montant emprunté, soit 10%, ou un montant fixe par emprunt de 1 $, comme 15 $ pour chaque 100 $ emprunté.
Après avoir écrit le chèque, le prêteur vous donne l'argent ou dépose automatiquement le prêt dans votre compte courant. Puis, à votre salaire, le prêteur encaisse votre chèque à moins que vous ne prolongiez le prêt. Prolonger le prêt, également connu sous le nom "roulement" du prêt, coûte une autre taxe et vous permet de garder le prêt pour une autre période. Vous devez payer des frais chaque fois que vous refinancez le prêt.
Quels sont les coûts des prêts sur salaire
La Loi sur la vérité dans les prêts exige que tous les prêteurs, y compris les prêteurs sur prêts sur salaire en ligne, divulguent le coût du prêt par écrit avant de signer tout accord pour prendre le prêt. Ils doivent vous fournir cette information en termes de frais financiers et d'APR (taux annuel en pourcentage).
Même après avoir lu cette information, vous pourriez ne pas comprendre à quel point les prêts sur salaire sont vraiment coûteux.
Par exemple, un prêteur sur salaire, Cashcentral.com charge 17,50 $ par 100 $ empruntés. Sur un prêt de 10 jours, votre APR effectif est de près de 640%! C'est 15 fois plus que certains des taux de défaut de carte de crédit les plus chers.
Si vous avez contracté un prêt de 300 $ pendant 14 jours et que vous ne pouviez pas le rembourser pendant 2 mois, vous finirez par payer 210 $ en frais de prêt sur salaire. Le même scénario avec une carte de crédit entraînerait moins de la moitié des frais, même si vous avez fini avec des frais de retard.
Un rapport publié en 2006 par le Center for Responsible Lending révèle qu'un emprunteur typique paie 793 $ en intérêts sur un prêt de 325 $. Ce prêteur ne charge pas une charge financière initiale aussi élevée. Au lieu de cela, l'emprunteur paie ce montant sur une période de temps en continuant le refinancement du prêt.
Emprunteurs se retrouvent souvent à prendre de nouveaux prêts sur salaire pour couvrir les anciens prêts sur salaire et finalement finir par devoir des milliers de dollars sur ce qui a commencé comme une dette de quelques centaines de dollars.
Priser sur les pauvres et les militaires
À maintes reprises, les statistiques montrent que les sociétés de prêt sur salaire visent à tirer parti des consommateurs pauvres. Vous trouverez rarement des magasins de prêt sur salaire dans les banlieues de la classe moyenne supérieure, où les emprunteurs pourraient réellement se permettre de rembourser les prêts. Au lieu de cela, vous les trouverez dans les quartiers pauvres et noirs de la ville et à proximité des bases militaires. Par exemple, une recherche de Yahoo Maps a abouti à 12 entreprises d'avance de fonds et de prêt sur salaire à moins de 5 miles de Fort Knox, Kentucky, un poste militaire américain.
Alternatives aux prêts sur salaire
Il ne serait pas juste de rejeter complètement les prêts sur salaire sans fournir d'autres solutions.
- Petit prêt de votre banque ou coopérative de crédit
- Avance de votre carte de crédit (magasinez pour les meilleurs tarifs et frais)
- Petit prêt d'un membre de la famille ou d'un ami
- Avance sur salaire de votre employeur
- Plan de paiement de détresse de vos créanciers
- Conseil en crédit à la consommation
- Programmes d'urgence (généralement offerts par le département des ressources humaines de votre état, comté ou ville)