Le lien entre les reconquêtes fiscales et la planification financière des collèges
L'utilisation d'investissements avantageux sur le plan fiscal présente de nombreux avantages pour atteindre certains objectifs dans la vie. Deux des meilleurs exemples sont l'utilisation de comptes qualifiés pour épargner en vue de la retraite ou pour la future éducation collégiale d'un enfant. Dans la plupart des cas, les montants de ces comptes augmentent sans être assujettis à l'impôt sur le revenu. Lorsque les retraits commencent, il y a généralement un avantage fiscal. C'est, bien sûr, quand tout se passe comme prévu.
Mais la vie ne fonctionne pas toujours parfaitement. Parfois, vous devez faire des retraits de ces plans avant une date spécifiée, ou le produit est nécessaire à d'autres fins. C'est alors que des conséquences fiscales défavorables peuvent être imposées.
Collège 529 plans d'épargne sont un parfait exemple de cette situation. Lorsqu'ils sont accumulés au fil des ans et distribués pour les dépenses d'éducation admissibles, ils peuvent considérablement réduire le montant de l'aide financière requise. Mais, si les distributions sont utilisées à des fins non admissibles, elles peuvent faire l'objet d'une récupération d'impôt.
Fondamentalement, vous avez pris des déductions fiscales ou des crédits d'impôt de vos impôts sur le revenu au cours des années avec la promesse d'utiliser l'argent pour les études collégiales de votre enfant. Si cela ne se produit pas pour une raison quelconque, la partie des gains pourrait être assujettie à une pénalité fiscale fédérale. En outre, vous devrez peut-être revenir en arrière et payer les taxes d'État que vous auriez autrement payé sur ces montants.
Utilisez cet examen pour améliorer votre compréhension des recaptures d'impôt, y compris si vous êtes à risque.
Recouvrements fiscaux et planification financière des collèges
Dans les situations de planification financière des collèges, les recaptures d'impôt surviennent le plus souvent lorsqu'une distribution non admissible provient d'un régime de l'article 529 auquel un contribuable a cotisé, puis demande un avantage fiscal pour la cotisation de cette année.
Bien qu'il n'y ait pas de déduction fiscale fédérale pour contribuer à 529 programmes d'épargne-études, certains États peuvent demander une récupération fiscale de l'impôt sur le revenu si vous étiez en mesure de déduire les cotisations initiales sur votre déclaration de revenus. Plus de 30 états, y compris le District de Columbia, ont de telles incitations disponibles.
S'il y a une chance que vous preniez une distribution non-qualifiée, il est très important que vous compreniez les dispositions de récupération d'impôt de votre état particulier. La Californie, par exemple, n'a pas de déduction fiscale d'État, donc il n'y a pas de récupération. Cela étant dit, cependant, un retrait non qualifié par un contribuable californien est soumis à une taxe de pénalité supplémentaire de 2,5 pour cent en Californie sur la partie des gains, mais seulement si elle est assujettie à l'impôt de pénalité additionnelle fédérale supplémentaire de 10 pour cent.
Pour les plans d'épargne collégiale dirigés ou dirigés par un conseiller de New York, la partie principale des transferts et des retraits non admissibles est assujettie à l'impôt de New York dans la mesure des déductions fiscales antérieures de New York, mais seulement après la suppression des cotisations non déduites. En Indiana, le titulaire du compte doit payer une taxe égale à 20% du retrait non qualifié d'un plan 529, dans la mesure où des crédits d'impôt de l'Indiana ont déjà été réclamés.
Les retraits non admissibles à cette fin peuvent inclure des reports mais n'incluent pas les retraits effectués à la suite du décès ou de l'invalidité du bénéficiaire, ou les retraits effectués en raison de la réception d'une bourse par le bénéficiaire. Dans cet état, la récupération s'applique également à tout compte clôturé dans les 12 mois à compter de la date d'ouverture du compte.
Exemptions de récupération fiscale
Les distributions non qualifiées faisant l'objet d'une récupération d'impôt comprennent généralement toute distribution qui n'est pas destinée à des fins d'études supérieures, y compris souvent même un transfert vers le programme d'épargne-études d'un autre État. Mais il existe certaines situations où vous pourriez ne pas avoir à payer l'impôt fédéral sur le revenu ou une pénalité de 10%, ou être soumis à la disposition de récupération d'impôt de l'État. Ceux-ci incluraient le décès du bénéficiaire, les distributions dues à une invalidité, la participation à une académie militaire américaine, ou la réception d'une aide financière suffisante, de subventions ou d'autres aides pour couvrir les dépenses du collège.
Il est très important que vous compreniez à la fois les avantages fiscaux et les conséquences fiscales possibles de l'investissement dans un plan d'épargne 529 pour l'éducation de votre enfant. Discutez avec un conseiller financier qui connaît les codes de taxe spécifiques dans votre état pour déterminer comment vous pourriez être affecté par des exonérations de récupération d'impôt.