Découvrez si vous êtes admissible à l'encaissement de votre régime 401 (K)
Si vous êtes toujours employé par l'entreprise qui parraine votre régime 401 (k), vous ne serez pas admissible à l'encaissement du régime. Au lieu de cela, pour avoir accès à votre argent, vous pouvez vérifier si votre plan offre un prêt plan 401 (k) ou permet des retraits de difficultés .
Si vous n'êtes plus à l'emploi de l'entreprise qui parraine votre régime 401 (k), vous avez le droit de recevoir votre argent. Vous pouvez retirer de l'argent ou transférer votre solde de régime 401 (k) à un IRA .
Si vous choisissez de transférer votre argent au lieu de l'encaisser, vous n'aurez pas à payer de taxes ou de pénalités, car les transferts aux IRA ne sont pas des opérations imposables si vous les faites de la bonne façon. Rouler sur votre 401 (k) à un autre plan n'est pas considéré comme l'encaissement.
La protection des créanciers est perdue
L'argent dans un plan 401 (k) est protégé par un créancier et il est protégé contre la faillite. Il est stupide d'encaisser un plan 401 (k) pour rembourser la dette s'il est probable que vous finissiez par faire faillite. Le tribunal de la faillite ne peut pas toucher votre plan 401 (k) et les créanciers ne peuvent pas joindre des privilèges sur les actifs de votre plan 401 (k) ni ils ne vous obligent à retirer cet argent pour payer une dette. C'est de l'argent protégé pour votre retraite.
Les taxes seront dues
Si vous encaissez votre régime 401 (k) et que vous n'avez pas encore atteint l'âge de 59 ans et demi, le montant que vous retirez sera assujetti à l'impôt sur le revenu ordinaire et à une pénalité fiscale de 10%.
Si vous n'avez pas encore 59 ans et demi, il est habituellement exigé que 20% soient retenus sur tout solde que vous encaissez pour les taxes fédérales, donc pour chaque tranche de 1 000 $ que vous encaissez, vous recevrez environ 800 $.
L'autre 200 $ serait envoyé à l'IRS. À la fin de l'année, le plan 401 (k) vous enverra un formulaire d'impôt appelé 1099R qui indique le montant des impôts retenus en votre nom.
Lorsque vous produirez votre déclaration de revenus, vous inclurez le montant du régime 401 (k) qui est encaissé comme revenu, ainsi que d'autres sources de revenu. Il est versé dans votre déclaration de revenus à la première page et, selon votre revenu total et vos déductions, vous devrez payer une taxe supplémentaire ou obtenir un remboursement.
Votre âge compte
Si vous avez entre 55 et 59 ans, vous pourriez éviter la pénalité de 10% si vous avez cessé de travailler au plus tôt l'année où vous avez atteint l' âge de 55 ans . J'appelle cela la clause de retrait de 55 ans 401 (k) .
Si vous avez plus de 59 ans 1/2, tout montant que vous retirez de votre régime 401 (k) sera assujetti à l'impôt sur le revenu, mais pas aux pénalités fiscales.
Savoir comment encaisser
La première étape consiste à appeler le numéro de téléphone qui apparaît sur votre relevé de régime 401 (k) et demandez-leur de vous envoyer les documents que vous devez remplir pour encaisser le plan. Dans certains cas, vous pouvez être en mesure de le faire en ligne ou par téléphone, mais la plupart du temps, vous devez remplir des documents.
Parfois, une signature d'une personne des RH ou d'un administrateur de régime de l'entreprise où vous étiez employé sera requise.
Si vous avez travaillé pour une petite entreprise, vous devrez peut-être prendre ces documents ou les contacter vous-même pour y arriver. Si vous avez travaillé pour une grande entreprise, cela est souvent géré par la société d'investissement qui offre les choix d'investissement dans le plan 401 (k).
Obtenir votre argent prend du temps
Il faut généralement plusieurs semaines pour encaisser votre plan 401 (k). Certains plans pour les petites entreprises ont le droit d'autoriser les distributions seulement une fois par trimestre ou une fois par an. Un document de description du plan sommaire 401 (k) précisera les règles de votre plan. Le plan doit suivre ses propres règles.
Parfois, il peut sembler que votre ancien employeur vous empêche de retirer l'argent de votre régime 401 (k), mais il y a des règles strictes que votre employeur doit suivre et ils doivent avoir tous les documents nécessaires pour distribuer votre argent.