Apprenez la règle de multiplication par 25 et la règle de 4 pour cent
La règle «Multiplier par 25» et la règle «4 pour cent» sont souvent confondues entre elles, mais elles contiennent une différence critique: l'une indique combien vous devriez épargner, tandis que l'autre estime combien vous pouvez retirer en toute sécurité.
Jetons un coup d'oeil en profondeur à chacun d'eux afin que vous soyez clair sur les deux.
Multiplier par 25 règle
La règle Multiplier par 25 estime combien d'argent vous aurez besoin à la retraite en multipliant votre revenu annuel désiré par 25.
Par exemple: Si vous voulez retirer 40 000 $ par année de votre portefeuille de retraite, vous avez besoin d'un million de dollars dans votre portefeuille de retraite. (40 000 $ x 25 équivaut à 1 million de dollars.) Si vous voulez retirer 50 000 $ par année, vous avez besoin de 1,25 million de dollars. Pour retirer 60 000 $ par année, il faut 1,5 million de dollars.
Cette règle générale estime le montant que vous pouvez retirer de votre portefeuille. Il ne tient pas compte des autres sources de revenu de retraite, comme les pensions, les biens locatifs , la sécurité sociale ou d'autres revenus.
Pourquoi tant? Cette règle empirique suppose que vous serez en mesure de générer un rendement réel annualisé de 4% par an. Il suppose que les stocks, à long terme (15-20 ans ou plus), produiront des rendements annualisés d'environ 7%. La légende de l'investissement Warren Buffet prédit que le marché boursier américain connaîtra des rendements annualisés à long terme de 7% au cours des prochaines décennies.
Pendant ce temps, l'inflation tend à éroder la valeur du dollar à environ 3% par an.
Cela signifie que votre «rendement réel» - après l'inflation - sera d'environ 4%.
Règle de 4 pour cent
La règle des 4 pour cent est souvent confondue avec la règle Multiplier par 25, pour des raisons évidentes - la règle des 4 pour cent, comme son nom l'indique, suppose également un rendement de 4 pour cent.
La règle des 4 pour cent, cependant, indique combien vous devriez retirer annuellement une fois que vous êtes à la retraite.
Comme son nom l'indique, cette règle veut que vous retiriez 4% de votre portefeuille de retraite la première année.
Par exemple, vous prenez votre retraite avec 700 000 $ dans votre portefeuille. Au cours de votre première année de retraite, vous retirez 28 000 $. (700 000 $ x 0,04 équivaut à 28 000 $.)
L'année suivante, vous retirez le même montant, ajusté en fonction de l'inflation. En supposant une inflation de 3%, vous devriez retirer 28 840 $. (28 000 $ x 1,03 équivaut à 28 840 $.)
Le chiffre de 28 840 $ pourrait représenter plus de 4% de votre portefeuille restant, selon la fluctuation des marchés au cours de votre première année de retraite. Ne vous inquiétez pas à ce sujet - vous avez seulement besoin de calculer 4 pour cent une fois. La directive dit que vous devriez retirer 4 pour cent pendant votre première année de retraite, et continuer à retirer le même montant, ajusté pour l'inflation, chaque année après cela.
Quelle est la différence?
La règle Multiplier par 25 estime combien vous aurez besoin dans votre portefeuille de retraite. La règle des 4 pour cent estime combien vous devriez retirer de votre portefeuille après votre retraite.
Ces règles sont-elles exactes?
Certains experts estiment que ces règles sont trop risquées. Il est irréaliste de s'attendre à des rendements annualisés à long terme de 7%, disent-ils, pour les retraités qui conservent la plus grande partie de leur portefeuille en obligations et en liquidités.
Les personnes qui veulent une approche plus conservatrice optent pour une règle Multiplier par 33 et la règle 3 pour cent.
En multipliant par 33 suppose que vous aurez un «vrai» retour - après l'inflation - de 3 pour cent. Cela représente un gain annualisé de 6% à long terme, moins 3% d'inflation.
La règle des 3 pour cent préconise le retrait de 3 pour cent de votre portefeuille au cours de votre première année de retraite. Une personne ayant un portefeuille de 700 000 $ retirerait 21 000 $ au cours de la première année de retraite, rajustant l'inflation à 21 630 $ la deuxième année.
Certains rejettent cette approche comme trop conservatrice, mais d'autres soutiennent qu'elle est appropriée pour les retraités d'aujourd'hui qui vivent plus longtemps et veulent des niveaux de risque gérables dans leur portefeuille.
Devriez-vous ajuster pour l'inflation?
Voici une question de suivi importante: Avez-vous besoin d'ajuster ces chiffres pour l'inflation, surtout si vous êtes à plusieurs décennies de la retraite?
Oui. Voici un "résumé rapide":
- Si vous avez 10 ans de retraite, multipliez par 1,48.
- Si vous avez 15 ans de retraite, multipliez par 1,8.
- Si vous avez 20 ans de retraite, multipliez par 2,19.
- Si vous avez 25 ans de retraite, multipliez par 2,67.
Supposons que vous voulez retirer 80 000 $ par année de votre portefeuille de retraite, et vous avez 25 ans de retraite. Multiplier 80 000 $ x 2,67 = 213 600 $. C'est votre cible ajustée à l'inflation.