Il n'est pas clair d'après leurs noms comment les deux termes - et les taux d'intérêt qu'ils décrivent - diffèrent. Cependant, comprendre la différence entre APR et APY vous aidera à comprendre exactement à quel point votre argent fonctionne pour vous.
APR vs. APY: Tout est dans la composition
APR reflète le taux d'intérêt annuel qui est payé sur un investissement. Il ne tient pas compte de la façon dont l'intérêt est appliqué.
Pendant ce temps, APY prend en compte combien de fois l'intérêt est appliqué à la balance, qui peut varier de tous les jours à tous les ans.
Par exemple, disons que vous déposez 10 000 $ dans un compte dont le TAP est de 5%. Si l'intérêt n'est appliqué qu'une fois par année, vous gagnerez 500 $ d'intérêts après un an.
D'un autre côté, disons que l'intérêt est appliqué au solde mensuel. Cela signifie que le TAP de 5% serait décomposé en 12 paiements d'intérêts plus petits pour chaque mois.
Dans ce cas, cela représenterait environ 0,42% par mois d'intérêt. En utilisant cette méthode, votre dépôt de 10 000 $ gagnerait 42 $ d'intérêt après le premier mois. Cela signifie qu'au cours du deuxième mois, 0,42% serait appliqué au nouveau solde de 10 042 $, et ainsi de suite.
Par conséquent, dans cet exemple, même si le TAP est de 5%, si l'intérêt est composé une fois par mois, vous verrez en fait près de 512 $ d'intérêts gagnés après un an. Cela signifie que l'APY se situe autour de 5,12%, ce qui correspond au montant réel d'intérêt que vous gagnerez si vous détenez l'investissement pendant un an.
Bien sûr, si vous envisagez un investissement où l'intérêt n'est appliqué au solde qu'une fois par an, votre APR sera le même que votre APY. Cependant, ce n'est pas un scénario courant, et vous ne risquez pas de le rencontrer à votre banque.
Les banques font surtout de la publicité APY
Lorsque les banques recherchent des clients pour des investissements portant intérêt, tels que des certificats de dépôt ou des comptes du marché monétaire, il est dans leur intérêt de faire connaître leur meilleur rendement annuel en pourcentage, et non leur taux annuel.
La raison de ceci devrait être évidente: le rendement annuel en pourcentage est plus élevé, et ainsi il ressemble à un meilleur investissement pour le consommateur.
Toujours comparer les mêmes types de taux
Lorsque vous magasinez pour un nouveau compte d'épargne, CD ou compte du marché monétaire , assurez-vous que vous comparez les pommes aux pommes. Cela signifie que lorsque vous considérez les taux d'intérêt, vous comparez APY à APY.
Si vous comparez un compte faisant la publicité de son APR avec l'APY d'un autre, les chiffres pourraient ne pas refléter le meilleur compte. En comparant l'APY des deux, vous avez une image claire qui montre quel compte donnera plus d'intérêt.