Assurez-vous que vous avez des informations complètes avant d'être d'accord
L'utilisation de prêts étudiants pour aider à couvrir les coûts d'une éducation collégiale peut être une initiative financière intelligente, mais ce n'est pas un qui devrait être pris à la légère. Les décisions que vous prenez maintenant concernant le montant d'argent que vous allez emprunter en fonction des projections futures de votre capacité à rembourser votre dette pourraient avoir des répercussions financières à long terme pour vous et les autres membres de votre famille. Une fois que vous avez épuisé toutes les autres formes d' aide financière et de bourses d'études, la possibilité de contracter un prêt peut être votre dernier recours.
Tout d'abord, vous devez réaliser qu'il existe deux types de prêts étudiants - fédéral et privé. Les prêts étudiants fédéraux ne nécessitent généralement pas de cosignataire, mais ils ont des pratiques de collecte très strictes si vous devez par défaut sur ces prêts après l'obtention du diplôme. Le gouvernement fédéral pourrait saisir les gains futurs ou même retenir les remboursements d'impôt fédéral auxquels vous auriez autrement droit. D'autre part, les prêts aux étudiants privés n'ont généralement pas toute cette latitude dans les capacités de recouvrement, de sorte qu'ils sont plus susceptibles d'avoir besoin d'un cosignataire sur le prêt. C'est quelqu'un qui a une meilleure cote de crédit que l'étudiant et qui accepte d'être responsable du remboursement si l'étudiant ne rembourse pas le prêt. Souvent, c'est un parent, un grand-parent, un parent ou un ami proche qui accepte de prendre ce risque.
Ce qu'il faut considérer avant de co-signer
Si vous avez été invité à devenir co-signataire, vous devez réfléchir avant d'accepter cela.
Vous voulez certainement que l'étudiant puisse aller au collège, mais il n'y a aucune garantie de ce qui se passera plus tard. Bien que de nombreuses promesses soient faites sur la responsabilité, les choses peuvent changer très rapidement après l'obtention du diplôme. L'étudiant peut sur emprunter et avoir plus de prêts que ce qui peut facilement être remboursé, le marché du travail peut ne pas être aussi prometteur que par le passé, ou l'étudiant peut ne pas être en mesure de trouver rapidement un emploi bien rémunéré.
Quelle que soit la raison, il ou elle tombe en retard sur les paiements et vous commencez soudainement à recevoir des avis de collecte dans votre boîte aux lettres. Voici quelques points à considérer avant d'accepter de signer sur la ligne pointillée pour vous aider à payer vos études collégiales:
- Vous pourriez être responsable de la totalité du prêt: Bien sûr, nous nous concentrons tous sur les aspects positifs et nous avons les meilleures intentions, mais il y a tant de choses qui peuvent arriver. Même si votre étudiant est responsable et obtient un bon travail, il pourrait tomber malade, avoir des problèmes conjugaux, avoir un accident ou même mourir. Rien de tout cela ne vous libérerait de votre obligation de rembourser le prêt étudiant privé. Parlez-en avec l'étudiant et avec votre propre conjoint pour vous assurer que vous pouvez vous permettre de faire ces paiements si le pire venait à se produire.
- Cela pourrait avoir une incidence sur votre cote de crédit: vous pourriez devoir emprunter de l'argent pour votre usage personnel au cours des années à venir, et le fait d'être cosignataire pourrait vous empêcher de contracter des prêts hypothécaires à des taux raisonnables. Une fois que les prêts étudiants arrivent à échéance, tout paiement en retard ou manqué de la part de l'étudiant pourrait également avoir une incidence négative sur votre crédit. Assurez-vous que l'étudiant a une bonne compréhension du montant total d'argent emprunté, du montant à rembourser après le calcul de l'intérêt, du paiement mensuel total et du début des paiements.
- Il pourrait être difficile de se dégager de votre obligation: même si vous pensez avoir la possibilité de rembourser le prêt au besoin, il se peut que quelque chose d'inattendu survienne dans votre vie. Vous pourriez penser que vous êtes protégé parce que l'accord de prêt comporte une clause de renonciation, mais lisez-le attentivement. Il ne sera peut-être pas possible d'être libéré tant que l'étudiant n'aura pas effectué un certain nombre de paiements. Les prêts sont souvent vendus à des sources de collecte tierces qui pourraient ne pas accepter la clause de libération, et ils pourraient commencer à venir après vous pour le paiement.
Conseillez à votre étudiant de compter d'abord sur l'aide financière fédérale, étatique et institutionnelle disponible avant de vous demander de co-signer sur tous les prêts étudiants privés.