Les fonds d'actions, à revenu fixe et de marché monétaire dominent
De nombreux investisseurs vont diversifier leur portefeuille en incluant un mélange des trois.
Fonds d'actions
Les fonds d'actions, également appelés fonds d'actions (qui investissent dans des sociétés cotées en bourse plutôt que dans des sociétés privées), sont les plus volatils des trois, leur valeur augmentant et diminuant parfois sur une courte période.
Mais historiquement, les actions ont mieux performé à long terme que les autres types d'investissements. En effet, les actions sont négociées dans l'attente que les résultats futurs d'une entreprise comprennent une part de marché accrue, des revenus plus élevés et des bénéfices plus élevés. Tout cela augmenterait la valeur pour les actionnaires.
En règle générale, les actions fluctuent en raison de l'évaluation de la conjoncture économique par les investisseurs et de leur incidence probable sur les bénéfices des sociétés. Les investisseurs socialement responsables tiennent également compte d'autres risques sur les bénéfices, tels que l'exposition à des amendes ou à des poursuites, de la pollution de l'économie ou de la discrimination à l'encontre de certains employés.
Tous les fonds d'actions ne sont pas identiques. Certains fonds communs incluent:
- Les fonds de croissance, qui offrent la possibilité d'une plus-value importante du capital, mais ne versent pas de dividendes réguliers.
- Les fonds de revenu qui investissent dans des actions qui versent des dividendes réguliers.
- Les fonds indiciels, qui essaient de refléter la performance d'un indice de marché particulier, tels que l'indice S & P 500 des prix des actions composites.
- Les fonds sectoriels se spécialisent généralement dans un secteur d'activité particulier, comme la finance, la santé ou la technologie
Fonds à revenu fixe
Les fonds d'obligations, également connus sous le nom de titres à revenu fixe , investissent dans des titres de créance d'entreprises et de gouvernements dans le but de fournir un revenu par le versement de dividendes. Les fonds obligataires sont souvent inclus dans un portefeuille pour augmenter le rendement total d'un investisseur, en fournissant un revenu stable lorsque les fonds d'actions perdent de la valeur.
Tout comme les fonds d'actions peuvent être organisés par secteur, les fonds obligataires peuvent également être classés par catégories. Ils peuvent aller du plus faible, comme un bon du Trésor soutenu par les États-Unis, à très risqué sous la forme d'obligations à haut rendement ou de pacotille, dont la cote de crédit est inférieure à celle des obligations de sociétés de bonne qualité.
Bien que généralement plus sûrs que les fonds d'actions, les fonds obligataires font face à leurs propres risques, y compris:
- La possibilité que l'émetteur des obligations, telles que les entreprises ou les municipalités, ne parviennent pas à rembourser leurs dettes.
- La possibilité que les taux d'intérêt augmentent, ce qui fait baisser la valeur des obligations
- La possibilité qu'une obligation soit remboursée tôt. Lorsque cela se produit dans les fonds obligataires, il est possible que le gestionnaire ne soit pas en mesure de réinvestir le produit dans quelque chose d'autre qui rapporte un rendement aussi élevé.
Les fonds du marché monétaire
Les fonds du marché monétaire ont des risques relativement faibles par rapport aux autres fonds communs de placement et à la plupart des autres investissements. Selon la loi, ils sont limités à investir uniquement dans des investissements spécifiques de haute qualité et à court terme émis par le gouvernement des États-Unis, les sociétés américaines et les gouvernements des États et des collectivités locales.
Les fonds du marché monétaire essaient de conserver leur «valeur nette d'inventaire» (VNI) - qui représente la valeur d'une action d'un fonds - à un dollar constant par action.
Mais la valeur liquidative peut tomber en dessous de 1 dollar si les investissements du fonds sont peu performants.
Historiquement, les rendements des fonds du marché monétaire ont été inférieurs à ceux des fonds d'obligations ou d'actions, ce qui les rend vulnérables à la hausse de l'inflation. En d'autres termes, si un fonds du marché monétaire a payé un taux garanti de 3%, mais pendant la période d'investissement, l'inflation a augmenté de 4%, la valeur de l'argent de l'investisseur aurait été érodée de 1%.
Au cours de la crise financière mondiale, l'une des plus grandes préoccupations concernait les déficits potentiels des fonds du marché monétaire, mais ces préoccupations ont largement disparu au cours des dernières années.
Fonds internationaux
Les fonds d'actions et d'obligations peuvent également se spécialiser dans des sociétés nationales (sociétés américaines pour les lecteurs situés aux États-Unis) ou internationales.
Une liste de fonds internationaux peut être trouvée ici.
La diversification mondiale est peut-être plus importante que la diversification entre les marchés des actions, des titres à revenu fixe et des marchés monétaires, compte tenu en particulier de la récente baisse de la valeur marchande aux États-Unis. D'autres pays peuvent se redresser plus fortement, et trouver un juste équilibre entre les fonds nationaux et étrangers peut être une bonne stratégie à envisager.
Les ETF (ou Exchange Traded Funds) sont également un segment croissant des options d'investissement pour l'investisseur moyen - ce sont des versions des fonds négociés en bourse eux-mêmes et couvrent tous les domaines ci-dessus et plus encore.