Comment Average True Range (ATR) peut améliorer votre trading

01 Examen de l'indicateur ATR

L'indicateur ATR se déplace de haut en bas lorsque les mouvements de prix dans un actif deviennent plus grands ou plus petits. L'indicateur est basé sur les mouvements de prix, donc la lecture est un montant en dollars. Par exemple, une lecture ATR de 0,23 signifie que le prix déplace 0,23 $, en moyenne, chaque barre de prix. Sur le marché des changes, l'indicateur affichera pips, où une lecture de 0,0025 signifie 25 pips.

Une nouvelle lecture ATR est calculée à chaque période de temps. Sur un graphique d' une minute , une nouvelle lecture ATR est calculée chaque minute. Sur un graphique journalier, un nouvel ATR est calculé chaque jour. Toutes ces lectures sont tracées pour former une ligne continue, afin que les commerçants puissent voir comment la volatilité a changé au fil du temps.

Comme l'ATR est basé sur le déplacement de chaque actif, la lecture d'un actif n'est pas comparée aux autres actifs de manière isolée. Par exemple, une lecture ATR de 0,50 peut sembler élevée si le stock est évalué à 10 $, mais sur un stock au prix de 100 $, un ATR de 0,50 peut être considéré comme faible. C'est parce que si le prix se déplace de 0,50 $ sur un stock de 10 $, cela représente un mouvement de prix de 5%. Un mouvement de 0,50 $ sur un stock de 100 $ représente un changement de prix de 0,5%.

Pour mieux comprendre l'indicateur, voici comment il est calculé.

Trouver le A, ou la moyenne, nécessite d'abord de trouver la Vraie Plage (TR).

Le TR est le plus grand des suivants:

• Plus haut actuel moins la clôture précédente.
• Plus bas actuel moins la clôture précédente.
• Courant élevé moins courant actuel bas.

Que le nombre soit positif ou négatif n'a pas d'importance. La valeur absolue la plus élevée est utilisée dans le calcul.

Les valeurs sont enregistrées chaque jour, puis une moyenne est prise. Si l'ATR est moyenné sur 14 périodes, la formule est la suivante:

• ATR = [(Prior ATR x 13) + TR actuel] / 14

02 Comment ATR peut aider dans les décisions de négociation

L'ATR décrit à quel point un actif se déplace généralement au cours de la journée. Les day traders peuvent utiliser cette information pour tracer des objectifs de profit et déterminer si une transaction doit être effectuée.

Supposons qu'un stock se déplace de 1 $ par jour, en moyenne. Il n'y a pas de nouvelles importantes, mais le stock est déjà en hausse de 1,20 $ le jour. La fourchette quotidienne (haute moins basse) est de 1,35 $. Le prix a déjà augmenté de 35% par rapport à la moyenne. Supposons que le trader reçoive un signal d'achat d'une stratégie. Bien que le signal d'achat puisse être valide, puisque le prix a déjà sensiblement dépassé la moyenne, parier que le prix continuera à augmenter et élargir encore la fourchette pourrait ne pas être une décision prudente. Le commerce va contre vents et marées. Le tableau montre cela en action.

Étant donné que le prix est déjà en forte hausse et a évolué plus que la moyenne, le prix est plus susceptible de baisser, restant dans la fourchette de prix déjà établie. Il n'est pas prudent d'acheter une fois que le prix s'approche du sommet de la fourchette quotidienne - et la fourchette dépasse largement la moyenne - la vente ou la vente à découvert est souvent le meilleur choix si un signal commercial valide est émis.

Les entrées et les sorties ne doivent pas être basées uniquement sur ATR. ATR est un outil qui est utilisé en conjonction avec une stratégie pour aider à filtrer les métiers. Par exemple, dans la situation ci-dessus, un commerçant ne doit pas vendre ou court-circuiter tout simplement parce que le prix a augmenté et que la fourchette journalière est plus grande que d'habitude. Seulement si un signal de vente valide se produit, basé sur les stratégies du trader, ATR aiderait à confirmer le commerce.

Le contraire pourrait également se produire si le prix baisse, se négocie au plus bas de la journée, et la fourchette de prix pour la journée est plus grande que d'habitude. Dans ce cas, si une stratégie produit un signal de vente, elle doit être évitée ou prise avec une extrême prudence. Alors que le prix peut continuer à baisser, c'est contre vents et marées. Plus probablement, le prix va monter et rester entre le haut et le bas du jour déjà établi. Un signal d'achat de stratégie est nécessaire pour acheter dans ce cas, car ATR n'est pas utilisé seul.

Regardez les lectures quotidiennes quotidiennes de l'ATR. L'ATR n'est pas statique, donc même si le prix peut s'échanger au-delà de l'ATR quotidien actuel, basé sur l'historique, le mouvement peut être tout à fait normal.

03 jours Trading ATR Tendencies

Si vous utilisez l'ATR sur un graphique intraday, comme une minute ou cinq minutes, l'ATR augmentera immédiatement après l'ouverture du marché. Pour les actions, lorsque les principales bourses américaines ouvrent à 9h30, l'ATR monte. En effet, lorsque vous utilisez un graphique d'une minute, l'indicateur suit le mouvement de chaque barre d'une minute. Puisque l'ouverture est la période la plus volatile de la journée , ATR se déplace pour montrer que la volatilité est plus élevée qu'à la clôture d'hier.

Après le pic à l'ouverture, ATR passe généralement la majeure partie de la journée à décliner. Les oscillations dans l'indicateur ATR tout au long de la journée ne fournissent pas beaucoup d'informations, sauf pour combien le prix se déplace en moyenne chaque minute (si vous utilisez un graphique d'une minute). De la même manière que l'ATR quotidien a été utilisé pour voir combien un actif se déplace dans une journée, les traders peuvent utiliser l'ATR d'une minute pour estimer combien le prix pourrait bouger dans cinq ou dix minutes. Cela peut aider à établir des objectifs de profit ou arrêter les ordres de perte.

Si l'ATR sur le graphique d'une minute est 0,03, alors le prix se déplace environ 0,03 $ par minute. Si un trader prévoit que le prix augmentera et qu'il achète, il peut s'attendre à ce que le prix prenne au moins cinq minutes pour se redresser de 0,15 $. Ce type d'analyse aide à formuler des attentes sur ce qui est probable ou improbable. Les traders pensent parfois que dès qu'ils se lancent dans une transaction, le prix grimpe par magie vers leur objectif de profit . L'étude d'ATR montre les tendances réelles du mouvement du prix. Prenez votre bénéfice attendu, divisez-le par l'ATR, et c'est généralement le nombre minimum de minutes qu'il faudra pour que le prix atteigne l'objectif de profit.

ATR change et diminue souvent tout au long de la journée, mais ATR fournit toujours une bonne estimation de jusqu'où nous pouvons nous attendre à ce que le prix bouge et combien de temps cela pourrait prendre.

04 ATR Trailing Stop Perte

ATR est couramment utilisé comme une perte d'arrêt de fuite. Au moment de l'échange, regardez la lecture actuelle de l'ATR. Placez une perte d'arrêt à un multiple de l'ATR. Deux est un multiple commun, ce qui signifie que vous placez un stop loss à 2 x ATR en dessous du prix d'entrée si vous achetez, ou 2 x ATR au-dessus du prix d'entrée en cas de shorting.

La perte d'arrêt ne fait que réduire le risque ou bloquer un profit. Si elle est longue, et que le prix évolue favorablement, continuez à déplacer le stop loss à 2 x ATR en dessous du prix. La perte d'arrêt ne fait que monter, pas baisser. Une fois qu'il est déplacé, il reste là jusqu'à ce qu'il puisse être remonté, ou la transaction est fermée à la suite de la chute des prix pour atteindre le niveau de perte d'arrêt. Le même processus fonctionne pour les transactions courtes. La perte d'arrêt est seulement déplacée vers le bas.

Par exemple, une transaction longue est prise à 10 $ et l'ATR est 0,10. Placez un stop loss à 9,80 $. Le prix monte à 10,20 $ et l'ATR reste à 0,10. La perte d'arrêt est maintenant déplacée jusqu'à 10 $, soit 2 x ATR en dessous du prix actuel. Lorsque le prix passe à 10,50 $, le stop loss passe à 10,30 $, ce qui bloque au moins un profit de 0,30 $ sur le trade.