Raisons de vendre un ETF

Comment et pourquoi obtenir des FNB à court terme

Lorsque le marché se débat, de nombreux investisseurs renoncent à leur stratégie d'investissement et appellent leurs courtiers avec seulement trois choses en tête: «Vendre, vendre, vendre!» Cependant, comme pour tout investissement judicieux, avant de commencer à court-circuiter le marché, assurez-vous le faire pour les bonnes raisons.

  • 01 Couverture du risque de portefeuille baissier

    Si vous détenez un portefeuille substantiel et que vous voulez conserver certains gains ou protéger vos intérêts, la vente d'un FNB de marché pourrait être la solution. En vendant un FNB de marché, vous couvrez le risque de baisse de vos actifs diversifiés. Si le marché continue de se débattre, vous gagnerez sur votre position de FNB à court terme pour compenser certaines pertes subies par vos titres individuels.

  • 02 Couverture du risque sectoriel à la baisse

    Si votre portefeuille est plus sectorisé ou fortement orienté vers une industrie ou un produit donné, la vente d'un FNB sectoriel ou d'un FNB de produits de base peut être une bonne stratégie. Au lieu de court-circuiter un FNB de marché, l'industrie ou le FNB de marchandises vous donnera une couverture baissière plus ciblée. Par exemple, si vous détenez beaucoup d'actifs pétroliers, la vente de l' OIH ou de l' USO peut vous aider à compenser vos pertes grâce à un profit sur la position sur les ETF à court terme.

  • 03 Couverture des risques étrangers

    Les États-Unis ne sont pas le seul pays en proie à la tourmente économique. Si votre portefeuille est exposé à des risques régionaux (guerre, famine, politique, etc.), alors court-circuiter un pays ETF pourrait offrir la protection dont vous avez besoin contre des événements imprévisibles. Un exemple parfait pourrait être trop court pour le nouveau FNB colombien si vous avez des investissements liés à cette région.

    Vous pouvez également envisager d'autres stratégies de couverture de risque à l'étranger en vendant des FNB de devises ou même un FNB d'obligations internationales.

  • 04 Dérivés de couverture

    Que vous négociez des FNB, des indices ou même des options sur actions, vous pouvez couvrir des positions à long terme sur des dérivés avec la vente d'un FNB. Par exemple, si vous optez pour les options d'achat OSX (Oil Services Index) à long terme, la vente de l'OIH (Oil ETF qui suit l'OSX) pourrait compenser une partie de votre risque baissier. En fonction de la répartition des options dans votre portefeuille, la protection peut être trouvée par la corrélation des fonds négociés en bourse.

  • 05 Avoir une exposition à la baisse

    Court-circuiter tout investissement est une stratégie avancée en raison de la nature du risque. Cependant, dans le climat économique actuel, il devrait être envisagé. Si, après une analyse approfondie, un investisseur souhaite une exposition à la baisse dans un certain marché, secteur ou région, la vente à découvert d'un FNB pourrait être une stratégie de négociation réussie. En vendant un FNB pour atteindre cet objectif, un vendeur à découvert gagne non seulement son exposition à la baisse souhaitée, mais profite aussi des avantages des FNB .

  • 06 Fermeture d'une position

    Bien que ce soit la raison la plus évidente de vendre un ETF, il doit encore être mentionné. Si vous croyez que vous voulez verrouiller certains profits ou retirer une position à long terme sur un FNB, la vente d'un FNB pour fermer cette position fonctionne également. En raison de la structure des FNB, il existe des avantages fiscaux lors de la vente de FNB, alors assurez-vous de les comprendre avant de faire le dernier échange.

    Il y a deux côtés à tous les échanges. Et tandis que le "buy-side" est un sujet de discussion très populaire, il y a aussi ceux qui vendent des ETF. Tant qu'il y a de bonnes raisons et une solide analyse, la vente d'un FNB pourrait vous aider à compléter votre portefeuille de placements et votre stratégie. Une autre arme dans votre arsenal.

  • Toujours Condiser les Risques

    Comme pour tout investissement, action d'une société, ETF, indice ou autre, veuillez vous assurer de bien rechercher vos ETF potentiels ou vos actifs financiers avant de réaliser des ventes (ou des courts métrages). Conduisez votre diligence raisonnable, regardez comment les différents fonds réagissent aux différentes conditions du marché, jetez un coup d'œil sous le capot et voyez ce que vous envisagez dans l'un des ETF. Et si vous avez des questions ou des préoccupations, assurez-vous de consulter un courtier, un conseiller financier ou un autre professionnel de l'industrie financière. Alors que les ETF ont de nombreux avantages, ils présentent également de nombreux inconvénients (comme tout investissement). Il est donc très important de comprendre le véhicule d'investissement avant de l'échanger.