Les avantages et inconvénients de prendre un prêt de votre 401 (k)
En général, l'état de préparation à la retraite reste faible dans tout le pays. Le Center for Retirement Research du Boston College a constaté que 52% des personnes préparant leur retraite risquaient de ne pas pouvoir atteindre leurs objectifs de style de vie. C'est pourquoi le mantra pour ceux qui veulent voir un soupçon d'indépendance financière plus tard dans la vie est généralement " sauver, enregistrer, sauver "!
Mais que se passe-t-il lorsque vous ressentez le besoin d'accéder à une partie de votre épargne-retraite grâce à un prêt 401 (k) ?
Si vous essayez d'équilibrer le besoin de payer vos factures actuelles avec le désir d'épargner pour l'avenir, il peut sembler que la priorité entre l'épargne et le remboursement de la dette est un défi important. Votre solde acquis 401 (k) est votre argent, et il peut sembler tentant d'accéder à votre épargne-retraite grâce à un prêt 401 (k) pour rembourser vos dettes, acheter une maison ou payer pour la vie. Selon l'Institut de recherche sur les avantages sociaux des employés (EBRI), 20% de tous les participants aux régimes de retraite qui étaient admissibles à des prêts 401 (k) avaient des prêts en cours sur leurs comptes du régime 401 (k) à la fin de 2014.
Alors que les prêts 401 (k) peuvent sembler être une option pratique vers laquelle se tourner si d'autres alternatives n'existent pas, vous ne devriez en utiliser qu'un en dernier recours. Si votre régime de retraite prévoit des prêts, le montant maximal que l'IRS vous permet d'emprunter est le moins élevé des deux montants suivants: 50% du solde de votre compte, soit 50 000 $.
La décision de contracter un prêt 401 (k) peut avoir un effet important sur votre futur pécule de retraite. Il est donc important de comprendre les avantages et les inconvénients associés à un prêt 401 (k).
Voici certains des avantages pour vous de considérer:
Vous n'avez pas besoin de vérification de crédit. 401 (k) prêts sont pris sur la base de votre solde de compte disponible.
Vous n'avez pas besoin de compter sur vos antécédents de crédit pour être admissible. Cela rend relativement facile pour vous d'accéder à votre argent sans crainte d'être refusé un prêt en raison d'un mauvais crédit ou d'antécédents de crédit limités.
Vos taux d'intérêt sont généralement inférieurs à ce que vous trouverez avec d'autres prêts personnels et la plupart des cartes de crédit. La plupart des prêts 401 (k) ont des taux d'intérêt relativement bas et sont souvent liés au taux préférentiel du Wall Street Journal (3,5% en juillet 2016). Lorsque vous placez ce taux d'intérêt faible à côté du taux d'intérêt moyen de la carte de crédit d'environ 15%, vous pouvez voir des coûts d'emprunt nettement inférieurs. Un autre avantage est que vous payez des intérêts pour vous-même et que ces paiements retournent dans votre propre compte.
Le produit de votre prêt n'est pas assujetti à l'impôt sur le revenu (sauf si vous ne remboursez pas le prêt). Vous n'aurez pas à payer d'impôt sur le revenu supplémentaire pour avoir souscrit un prêt 401 (k). C'est parce que les prêts 401 (k) ne sont pas considérés comme un retrait imposable. C'est généralement une meilleure alternative à prendre un retrait difficile d'un 401 (k). Les retraits de détresse sont imposés à vos taux d'imposition ordinaires et, à quelques exceptions près, sont assortis d'une pénalité additionnelle de 10% si vous avez moins de 59 ans ½.
Voici quelques-uns des inconvénients d'un prêt 401 (k) à considérer:
Il existe un risque potentiel que la croissance future des bénéfices sur les investissements soit perdue. Les prêts 401 (k) ont l'inconvénient caché du coût d'opportunité. C'est pourquoi vous devriez toujours penser aux effets à long terme d'une décision de prêt 401 (k). Beaucoup de prêts 401 (k) ont une durée de cinq ans tandis que d'autres ont des termes de remboursement allant jusqu'à 10-15 ans. Le potentiel d'investissement dans les actions américaines a toujours été positif sur des périodes glissantes de cinq ans. Par exemple, selon cet outil de Betterment, le S & P 500 enregistre des gains positifs 87,4% du temps sur des périodes de 5 ans entre 1928 et 2014 ( indice: 21 502 périodes de détention potentielles).
Vous devriez toujours réaliser que ce n'est jamais une bonne idée de regarder dans le rétroviseur quand il s'agit de décisions financières importantes.
De plus, gardez à l'esprit que le coût d'opportunité des gains de placement perdus est moins préoccupant lorsque le montant de votre prêt n'est pas une portion importante de votre portefeuille de placement global ou si vous êtes un investisseur prudent.
Vos paiements de prêt 401 (k) sont déduits directement de votre salaire comme une déduction après impôt. Le processus automatisé de paiement de prêt 401 (k) grâce à la déduction salariale est souvent considéré comme une caractéristique attrayante. Cependant, les prêts supplémentaires auront un impact sur votre salaire net et doivent être intégrés dans votre budget révisé. Parfois, ces paiements supplémentaires forcent les gens à réduire leurs cotisations au régime 401 (k), ce qui peut entraîner l'absence d'un employeur et réduire les soldes des régimes de retraite au fil du temps. Les changements apportés à vos retenues sur la paie devraient toujours donner lieu à un examen de base de votre plan de dépenses personnelles pour vous assurer que vous êtes prêt pour le changement de salaire à l'avance. Vous ne voulez pas que les paiements de prêt rendent difficile pour vous de payer vos dépenses quotidiennes de la vie ou d'autres obligations de dette telles qu'une hypothèque ou un prêt de véhicule.
Votre prêt 401 (k) pourrait devenir un casse-tête fiscal futur. Vous pourriez vous retrouver à payer des impôts et des pénalités si vous quittez votre employeur et que vous ne respectez pas le prêt. C'est peut-être le risque le plus important de prendre un prêt plan 401 (k). Faites preuve de prudence s'il vous est toujours possible de devoir de l'argent lorsque vous quittez votre emploi. Dans la plupart des cas, tout solde impayé que vous ne remboursez pas dans les 60 jours est considéré comme un retrait et sujet à des taxes et éventuellement à une pénalité de 10% si vous avez moins de 59 ans 1/2.
Certains employeurs ne vous obligent pas à rembourser un prêt 401 (k) dans la fenêtre de 60 jours si vous êtes licencié ou partez avant que le prêt ne soit remboursé. Assurez-vous donc de vérifier auprès de votre service des ressources humaines si vous n'êtes pas sûr des règles de votre plan. Même si un plan de remboursement de prêt 401 (k) est disponible après que vous quittez votre emploi, vous devrez toujours rester à jour avec les paiements de prêt pour éviter une distribution imposable. Lorsque vous perdez la facilité de la retenue sur la paie pour les paiements de prêt en cours de maintien n'est pas aussi facile.
Si vous n'êtes pas en mesure d'éviter la tentation de conserver un solde sur votre carte de crédit, vous risquez de vous retrouver avec plus de dettes. La plupart des planificateurs financiers avertissent les gens sur les dangers potentiels des prêts 401 (k) quand ils sont utilisés comme une solution rapide pour les problèmes de gestion de l'argent ou de la dette. J'ai été témoin trop souvent des difficultés que connaissent les gens lorsque leurs problèmes de cartes de crédit et de dettes à la consommation sont aggravés par des problèmes d'impôt sur le revenu résultant d'un défaut sur un prêt 401 (k). J'ai également vu les gens créer un plan efficace pour utiliser leurs prêts de retraite pour consolider la dette perdre la concentration et se retrouver avec plus de dettes que quand ils ont commencé à cause des soldes de cartes de crédit et d'autres problèmes de dette.
Est-ce qu'un prêt 401 (k) est une bonne idée pour vous?
L'essentiel est que vous devrez probablement compter sur vos propres économies personnelles pour atteindre un état d'indépendance financière à la retraite. Dans la plupart des cas, vous devriez éviter l'envie de puiser dans votre épargne-retraite en raison de tous les inconvénients cachés d'un prêt 401 (k). Cela étant dit, il existe des moyens stratégiques d'inclure un prêt 401 (k) dans votre plan de vie financière. Quelle que soit l'option que vous décidez, examinez attentivement les avantages et les inconvénients et prenez une décision calculée qui ne mettra pas en péril vos futurs régimes de retraite.