Introduction aux produits de base et aux contrats à terme

Quelles sont les matières premières?

Les termes «commodities» et «futures» sont souvent utilisés pour décrire le négoce de matières premières ou le commerce à terme. Vous pouvez les considérer comme des termes génériques pour décrire les marchés. Cela ressemble à la façon dont les «actions» et les «actions» sont utilisées lorsque les investisseurs parlent du marché boursier.

Pour être plus précis, voici ce qu'ils signifient vraiment: Les produits de base sont les biens physiques réels comme le maïs, le soja, l'or, le pétrole brut, etc.

Les contrats à terme sont des contrats de produits négociés sur un marché à terme comme le Chicago Board of Trade (CBOT). Les contrats à terme se sont étendus au-delà des produits de base; Maintenant, il y a des contrats à terme sur les marchés financiers comme le S & P 500, les T-notes, les devises et beaucoup d'autres.

Exemple:

• Produit: Maïs
• Profils de produits de base

Contrats à terme: décembre 2007 Maïs, qui est un contrat de 5 000 boisseaux de maïs qui se négocie au Chicago Board of Trade avec un contrat expirant en décembre 2007. Un prix hypothétique pour ce contrat pourrait être de 3,60 $ le boisseau.

Comment fonctionnent les contrats à terme

Les contrats à terme sont des contrats standardisés entre les acheteurs et les vendeurs de produits qui spécifient la quantité d'un produit, la qualité / qualité et le lieu de livraison. Le commerce des marchandises avec des contrats à terme a lieu à un marché à terme et comme le marché boursier est entièrement anonyme.

Par exemple, l'acheteur peut être un utilisateur final comme Kellogg.

Ils ont besoin d'acheter du maïs pour faire des céréales. Le vendeur serait très probablement un agriculteur, qui a besoin de vendre sa récolte de maïs. Ils créent un contrat de contrats à terme de maïs de décembre au prix du marché actuel. Un contrat de maïs au CBOT comprend 5 000 boisseaux. Par conséquent, l'agriculteur devrait livrer 5 000 boisseaux de maïs à Kellogg's en décembre à un endroit désigné.

Gagner de l'argent dans des contrats à terme

Un spéculateur est quelqu'un qui investit dans une entreprise dans le but de faire des profits. Dans le cas des matières premières, les spéculateurs sont des commerçants qui essaient d'acheter des contrats à terme bas et les vendent haut pour gagner de l'argent. La raison pour laquelle les spéculateurs peuvent le faire avec des contrats à terme est que les négociants ne sont pas tenus de détenir les contrats à terme pour la durée du contrat; ils peuvent acheter ou vendre quand ils le veulent.

Donc, pour utiliser l'exemple de Kellogg ci-dessus, un spéculateur pourrait acheter le contrat de maïs de l'agriculteur à un certain prix, puis attendre que le prix du maïs augmente avant de vendre le contrat à Kellogg, même si le contrat n'arrivera pas pour un autre couple de mois, faire un profit dans le processus.

Les joueurs impliqués dans le trading de matières premières

Il y a trois différents types d'acteurs sur les marchés des matières premières:

1. Publicité: Les entités impliquées dans la production, le traitement ou la commercialisation d'une marchandise. Par exemple, le producteur de maïs et Kellogg de l'exemple ci-dessus sont des publicités. Les publicités représentent la majeure partie de la négociation sur les marchés des produits de base.
2. Grands spéculateurs: Un groupe d'investisseurs qui mettent en commun leur argent pour réduire le risque et augmenter le gain. Comme les fonds communs de placement sur le marché boursier, les grands spéculateurs ont des gestionnaires de fonds qui prennent des décisions d'investissement pour l'ensemble des investisseurs.

1. Petits spéculateurs: Les négociants individuels qui négocient sur leurs propres comptes ou par l'entremise d'un courtier en marchandises . Les petits et les grands spéculateurs sont connus pour leur capacité à secouer le marché des matières premières.

Comment commencer à échanger des marchandises

Afin de négocier des produits de base, vous devriez vous renseigner sur les spécifications des contrats à terme pour chaque produit et, bien sûr, en apprendre davantage sur les stratégies de négociation. Les matières premières ont le même principe que tout autre investissement - vous voulez acheter bas et vendre haut. La différence avec les matières premières est qu'elles sont fortement endettées et qu'elles négocient des tailles de contrat au lieu d'actions. Rappelez-vous que vous pouvez acheter et vendre des positions chaque fois que les marchés sont ouverts, alors soyez assurés que vous n'avez pas à prendre livraison d'un camion de soja.