Si vous choisissez de ne pas retenir d'impôt et que vous payez moins d'impôts, vous pourriez devoir payer des taxes plus une pénalité de moins-payé.
Pour éviter cela, vous devez estimer votre revenu pour l'année et définir correctement votre retenue d'impôt.
Combien d'impôts devrais-je retenir?
Si vous êtes nouvellement retraité, il peut être difficile de calculer le montant d'impôt à retenir sur votre pension puisque votre taux d'imposition dépend des sources de revenu et des déductions de votre ménage.
Lorsque vous additionnez toutes vos sources de revenu et soustrayez vos déductions, vous obtenez votre revenu imposable. Votre revenu imposable détermine votre tranche d'imposition, et vous pouvez utiliser cette tranche d'imposition pour estimer le montant à retenir. Lorsque vous regardez un tableau des taux d'imposition, vous pouvez voir que des montants plus élevés de revenu seront imposés à des taux plus élevés.
La planification fiscale peut vous aider à déterminer le bon montant à retenir. Avec la planification fiscale, vous créez une déclaration de revenus «prétendue», appelée projection fiscale. Au moment de la retraite, vous pourriez vouloir travailler avec un CPA, un fiscaliste ou un planificateur de retraite pour vous aider.
Si vous préférez le faire vous-même, vous pouvez brancher des chiffres dans une calculatrice d'impôt 1040 en ligne pour obtenir une estimation approximative. Ou vous pouvez remplir votre formulaire d'impôt fédéral comme si vous produisiez des impôts. Suivez les instructions pour voir où va chaque source de revenu. Calculez l'impôt que vous pensez devoir. Divisez cela par votre revenu total.
Utilisez la réponse pour voir quel pourcentage retenir.
Par exemple, disons que votre revenu total sera de 20 000 $ d'une pension et de 30 000 $ que vous retirerez de votre IRA . Vous remplissez une déclaration de revenus et prétendez que vous devrez 5 000 $ en taxes. C'est un taux de 10%. Vous pouvez avoir 10% d'impôt fédéral retenu directement sur votre pension et votre distribution IRA afin que vous receviez 18 000 $ net de votre pension et 27 000 $ de votre IRA.
Quand changer l'impôt retenu sur votre pension
Lorsque vous travaillez, vous pouvez modifier le montant de l'impôt retenu sur votre salaire chaque année. À la retraite, vous pouvez le faire aussi. Lorsque votre situation fiscale change, vous devrez ajuster votre retenue d'impôt.
Par exemple, lors de votre première année de retraite, vous pourriez avoir une partie du salaire de l'année et vous pourriez avoir un conjoint qui travaille encore. Cela signifie que vous devrez peut-être retenir un plus grand montant d'impôt sur votre pension pour cette année. Au cours des années subséquentes, votre revenu pourrait changer, ce qui signifie que vous devriez ajuster votre retenue d'impôt.
Les événements suivants peuvent entraîner un besoin de modifier votre retenue d'impôt à la retraite:
- Le conjoint cesse de travailler
- Vous ou votre conjoint assumez un travail à temps partiel
- Vous remboursez une hypothèque ou prenez une hypothèque
- Vous avez un grand nombre de gains en capital imposables provenant de la vente d'une propriété, de fonds communs de placement ou d'actions
- Vous prenez des retraits d'un compte IRA ou 401 (k)
- Vous ou votre conjoint commencez des prestations de sécurité sociale
- Vous atteignez l'âge de 70 ans et les distributions de l'IRA requises
Changement de retenue lorsque vous démarrez la sécurité sociale
Beaucoup de retraités qui ont une pension sont surpris par l' augmentation de leurs impôts quand ils commencent la sécurité sociale . Le montant de vos prestations de sécurité sociale assujetties à l'impôt dépend de vos autres sources de revenus. Si votre pension a commencé il y a quelques années et que vous commencez à recevoir des prestations de sécurité sociale , vous devrez probablement augmenter votre retenue d'impôt.
Changement de retenue lorsque vous atteignez l'âge de 70 ans
Lorsque vous atteignez l'âge de 70 ans ½, vous devez commencer à prendre des distributions à partir des comptes IRA traditionnels et d'autres régimes de retraite qualifiés comme un 401 (k).
Ces distributions sont incluses comme revenu imposable dans votre déclaration de revenus. La plupart du temps vous voudrez avoir des impôts retenus de ces distributions IRA / 401 (k).
Certaines personnes prennent une distribution IRA ou encaisser un vieux plan 401 (k) au début de l'année et l'oublient au moment où ils produisent leur déclaration d'impôt. Ils sont surpris par le montant des impôts qu'ils doivent. Ne laissez pas cela vous arriver. Chaque fois que vous retirez de l'argent de tous les comptes à la retraite, posez des questions sur les implications fiscales. Il est préférable de planifier à l'avance que de prendre du retard sur les impôts.