Profiter des stocks avec de grands mouvements après la clôture
La négociation de grands mouvements dans les heures après est le Far West de négociation d'actions. Lorsque le volume est bas (er) et que moins de commerçants participent à l'achat de stocks, les mouvements peuvent être extrêmes et rapides. Cela signifie un grand potentiel de profit, mais aussi de gros risques ... et dans certaines situations, il peut être très difficile de déterminer même quel est ce risque.
Avant de négocier les marchés après le marché, regardons d'abord ce que "après les heures" est, pourquoi les actions se déplacent après les heures, comment trouver après les heures (grands) déménageurs, les avantages et les inconvénients du commerce après les heures et certaines stratégies de négociation.
01 Définition de négociation après les heures
Bien que cette période de temps permette l'ouverture et la fermeture officielle de la journée, et que la plus grande partie du volume quotidien se produise entre ces périodes, la négociation a également lieu en dehors de ces heures.
Les opérations de pré-négociation se font à partir de 4 heures du matin (NASDAQ) et de 7 heures (NYSE, mais 4 heures pour les titres NYSE ARCA) et de 9 heures 30 minutes du matin. La bourse négocie alors ses heures officielles. La négociation qui a lieu entre 16 heures HNE et 20 heures HNE est appelée après les heures ou après le marché.
02 Pourquoi les actions se déplacent après les heures
Les événements d'actualité, tels que les revenus, sont souvent libérés après les heures d'ouverture. Les bénéfices peuvent provoquer de grands mouvements dans le prix et sont une mesure clé que les institutions et les investisseurs utilisent pour déterminer s'ils veulent acheter ou vendre une action.
Lorsque les gains sont libérés après les heures de cours, les traders essaient d'agir sur l'information (en espérant obtenir un bond sur la plupart des traders et des investisseurs qui ne s'échangeront pas avant le lendemain). Cela provoque des mouvements rapides et importants dans le prix de l'action. Cette volatilité attire également les day traders qui cherchent à entrer et sortir des métiers pour un profit rapide.
En fin de compte, les actions se déplacent après les heures de travail pour la même raison qu'elles bougent pendant la session normale - les gens achètent et vendent.
Il est important de noter que tout simplement parce que les gens peuvent échanger après les heures, ne signifie pas après les heures de négociation a lieu dans tous les stocks. S'il y a peu d'intérêt dans un titre, il peut ne pas avoir de transactions après les heures (rappelez-vous, pour qu'une opération ait lieu, il doit y avoir un acheteur et un vendeur qui sont disposés à traiter au même prix ). Alors que les gains dans les grandes entreprises produisent souvent beaucoup d'activités après les heures de travail, les gains dans une petite entreprise relativement peu connue peuvent ne pas attirer du tout d'autres métiers.
03 Trouver des déménageurs après les heures (grandes)
Pour les commerçants intéressés à sauter dans les métiers après les gains, ou les commerçants de jour qui sont intéressés à négocier la volatilité des gains, il ya quelques endroits à regarder.
Les entreprises publient, à l'avance, quand elles publieront des bénéfices (et si ce sera après les heures). Tous les gains sont répertoriés sur Yahoo! La finance.
Les traders peuvent également surveiller les actions qui se déplacent après les heures d'ouverture en consultant le MarketWatch After Hours Screener ou la liste NASDAQ After Hours Most Active.
La plupart des plates-formes de négociation et de cartographie fournissent également une forme de liste active avant et après les heures de travail. Vérifiez auprès de votre courtier et / ou fournisseur de plate-forme pour voir si cette fonctionnalité est disponible pour vous.
Comme mentionné ci-dessus, les bénéfices des sociétés bien connues offrent généralement les meilleures opportunités commerciales. Le mouvement des prix et le volume sont nécessaires, donc si personne ne se soucie du stock, alors le volume ne va pas être là (même si quelques commerçants peuvent faire bouger le prix).
04 Avantages et inconvénients de la négociation après les heures
Il y a un avantage majeur à trader après les heures, et c'est:
- Moins de concurrence
Avec moins de commerçants actifs, un individu peut nab des prix favorables qui peuvent ne pas être disponibles une fois de plus la liquidité entre à nouveau sur le marché.
Malheureusement, cet avantage a aussi un inconvénient. Moins de concurrence signifie:
- Moins de volume
- Des mouvements de prix erratiques
Alors qu'il est possible d'obtenir des prix favorables et des échanges après les heures, vous pourriez également être sur la fin perdante de cette affaire (vous pourriez être celui qui donne un bon prix à quelqu'un d'autre). Avec des fluctuations brutales des prix et un volume sporadique, si vous vous retrouvez du mauvais côté d'un mouvement, cela peut être dévastateur. Il peut y avoir beaucoup de volume dans le stock en général, mais pas nécessairement au prix auquel vous voulez entrer ou sortir.
Un autre con est que ce qui ressemble à un commerce facile sur un graphique peut ne pas être. Le tableau ci-joint (version plus grande) montre une publication des résultats juste après la cloche. Dans la première minute après la sortie, le prix saute plus de 2,75 $, mais seulement sur le volume 10K. Cela signifie que très peu de personnes ont pu acheter ce stock (ou couvrir des positions courtes). Dans la minute suivante, le prix a augmenté de plus de 1,50 $, et les actions de 14K ont changé de mains. Dans la minute suivante, le prix a rallié plus de 2,15 $ sur 27K. Cela peut sembler un volume décent, mais avec un tas de commerçants et d'institutions qui essaient tous d'acheter très peu d'actions sur une durée de 6,50 $, il est difficile d'attraper un morceau de tarte.
Comme le cours de l'action commence à se stabiliser vers 16h15 (16h15 sur le graphique), davantage de traders peuvent (ou veulent) participer et les volumes augmentent. Même si une grande partie du mouvement avait déjà eu lieu à 16h15, il y avait encore beaucoup de mouvement pour les métiers. Entre 16h15 et 17h00 le stock a couvert une gamme de plus de 0,80 $.
Le con ici est que les grands mouvements sont difficiles à obtenir. Le pro est qu'il ya habituellement une occasion d'obtenir des métiers une fois que le pandémonium initial s'est calmé et qu'il y a encore du volume (ou un volume croissant).
05 Comment trader après les heures de marché
Certains commerçants optent pour développer des stratégies spécifiques pour le commerce après les heures ou pour les événements de nouvelles, mais généralement les stratégies après les heures employées seront très similaires à celles utilisées pendant les heures normales de négociation.
Les traders peuvent choisir d'utiliser une stratégie liée aux actualités ou une stratégie de suivi des tendances , comme dans l'image ci-jointe (voir image agrandie). Alors que les directives de la stratégie seront les mêmes pour le trading après les heures normales et les heures de marché, les traders devraient faire des accommodements supplémentaires pour des spreads plus élevés, des volumes plus bas et des mouvements de prix plus importants. Ces facteurs pourraient rendre les pertes d'arrêt inefficaces, ce qui signifie un risque accru de pertes importantes. Pour cette raison, envisagez de réduire la taille de votre position (par rapport à ce que vous auriez normalement négocié pendant les heures normales de marché) si vous négociez après les heures normales.
06 Dernier mot sur le trading après les heures
Les actions qui réalisent plusieurs millions d'actions par jour pendant la session régulière peuvent voir des activités après les heures de fermeture.
Les gains peuvent entraîner de grands mouvements de prix et attirer beaucoup de commerçants (volume) dans un stock après les heures. Mais encore une fois, toutes les actions ne connaîtront pas assez de volume pour justifier le day trading après les heures.
Utilisez des stratégies similaires à ce que vous utilisez intraday, mais accordez une attention particulière à la possibilité d'augmentations de spreads, de volume inférieur et de mouvements de prix plus importants. Envisagez de réduire votre taille de position pour compenser.