Stratégies de dépenses à la retraite - Quel est le meilleur?

Quelle stratégie s'identifie à vos préférences?

Que vous soyez à la retraite maintenant ou que vous planifiez à l'avance, vous devrez utiliser une ligne directrice ou une stratégie de dépenses pour déterminer combien vous pouvez retirer chaque mois. Vous avez entendu le vieil adage, "si vous ne savez pas où vous allez, alors, n'importe quelle route vous y mènera". Avoir un plan d'action fournira la direction et le but. Sinon, une approche aléatoire peut conduire à des résultats malheureux.

Quelles sont les stratégies de dépenses?

Une stratégie de dépenses est une règle que vous pouvez utiliser pour déterminer combien vous pouvez retirer de vos comptes. Il y a deux extrêmes à considérer. Tout le reste tombera quelque part entre les deux.

Exemple # 1 - Montant fixe

Vous pouvez prendre un montant spécifique (fixe) chaque mois jusqu'à ce que votre argent soit épuisé. Par exemple, vous commencez à dépenser le compte à l'âge de 62 ans et vous retirez 3 333 $ par mois. Si vous jouez en toute sécurité et que vous avez gardé 500 000 $ dans des placements sûrs et facilement accessibles, ce qui vous rapportera 1%, vous utiliserez complètement votre épargne en un peu plus de 160 mois (ou 13 ans).

Remarque: Cette stratégie n'autorise pas les retraits accrus pour les augmentations de prix pour les dépenses normales telles que la nourriture, le gaz, les services publics, les taxes, les médicaments, les assurances, etc., vous devrez donc budgétiser vos dépenses mensuelles "Activités lorsque les prix de nécessité ont augmenté. Votre espérance de vie devrait également être prise en compte lors de la détermination du montant fixe à prendre.

Exemple 2 - Montant variable

Vous pouvez prendre un pourcentage fixe (variable) chaque mois. Prendre seulement un pourcentage du solde restant aide à protéger contre le risque de dépenser à un degré qui laisse tomber vos actifs au-dessous d'un niveau confortable. Par exemple, vous commencez à dépenser 0,75% par mois de la valeur de fin d'année de votre portefeuille de 500 000 $.

Vous avez maintenant 3 750 $ à dépenser au cours du mois 1, 3 725 $ au cours du mois 2 et 3 697 $ au cours du ^troisième mois, etc. Le montant du retrait variera en fonction de la valeur de votre compte.

Remarque : Cette stratégie ne tient pas compte de la mesure dans laquelle votre taux de retrait est raisonnable. Vous pourriez finir par dépenser vos comptes trop rapidement, ce qui laissera moins d'argent pour vos années plus tard.

Comment déterminez-vous quelle stratégie de dépenses utiliser?

Une stratégie de dépenses devrait être adaptée à votre situation, ce qui signifie qu'aucun des deux exemples ci-dessus ne sera optimal pour la plupart des gens. Avec une stratégie de dépenses personnalisée, vous coordonnez d'autres sources de revenus telles que la sécurité sociale, les pensions et les rentes de revenu pour obtenir des résultats optimaux.

Certaines personnes achètent une rente immédiate (une stratégie de dépenses fixes) pour fournir un montant spécifique pour couvrir les frais de subsistance de base tout en utilisant une stratégie de retrait variable pour prendre des fonds pour couvrir leurs dépenses discrétionnaires comme les voyages, les vêtements, les restaurants et les divertissements.

Qui devrait utiliser une stratégie de dépenses?

Toute personne qui prévoit se retirer de son épargne et de ses placements à la retraite devrait avoir une stratégie de dépenses. Certaines personnes voudront une stratégie qui leur permet de dépenser plus tôt à la retraite quand ils sont en bonne santé et actifs.

Évidemment, dépenser plus au début de la retraite signifie que vous courez un plus grand risque d'avoir moins à dépenser plus tard. Une stratégie peut vous aider à déterminer les bons compromis pour vous. Si l'on ne choisit pas une stratégie de dépenses, il se peut que l'on doive faire des compressions importantes plus tard en raison de la durée de vie plus longue ou de la mauvaise performance du compte.

Quand devriez-vous commencer votre stratégie de dépenses?

Vous devriez commencer à faire des projections qui fournissent une estimation des dépenses de retraite de nombreuses années avant la retraite. Ces projections devraient tenir compte de facteurs tels que votre santé et votre espérance de vie, les estimations du risque et du rendement du portefeuille, les facteurs économiques tels que l'inflation et les taux d'intérêt, et votre attitude à l'égard de l'héritage. Planifier à l'avance peut réduire l'anxiété associée à une transition entre économiser de l'argent et dépenser l'argent qu'il vous a fallu tant d'années pour épargner.

Une fois que vous avez élaboré un plan de dépenses projeté, vous devriez commencer à l'utiliser dès votre départ à la retraite et mettre à jour vos projections chaque année pour déterminer si votre plan de retrait continue d'être viable tout au long de votre vie.

Que disent les experts?

Les experts qui sont en nombre de calcul et d'estimation des rendements recommanderont aux retraités de suivre ce qu'on appelle une méthode de décision-règle . Cette règle suppose que le taux de retrait de la stratégie de dépenses provient d'un portefeuille diversifié de placements qui fluctuera à la hausse et à la baisse sur une période de 30 ans. Le mix d'investissement contient entre 50 et 70% d'allocations de stock. La règle populaire de retrait de 4% est une méthode de retrait de règle de décision.

En revanche, d'autres experts plus prudents recommanderont aux retraités de suivre la méthode dite actuarielle . Avec cette méthode à mesure que vous vieillissez, le taux de tirage augmentera. Cette méthode est souvent jumelée à un portefeuille à risque moins élevé et moins exposé au marché boursier. En étant plus conservateur, les rendements des investissements peuvent avoir moins de potentiel de hausse, mais plus de stabilité. À mesure que les valeurs du compte fluctuent, les retraités dépensent davantage dans les «bonnes» années de rendement et moins dans les «moins bons». Les calculs de la distribution minimale requise de l'IRS suivent cette méthode actuarielle.

Conclusion

Il faudra une feuille de calcul impressionnante pour prendre en compte toutes les variables qui entrent dans l'évaluation des stratégies de dépenses «juste parfaites». Les planificateurs de la retraite peuvent aider à la coordination avec de multiples sources de revenu et des traitements fiscaux variés.

Dans l'ensemble, les questions importantes et urgentes à considérer comprennent votre attitude à l'égard de la flexibilité des dépenses, la tolérance aux fluctuations de l'investissement, les habitudes de dépenses souhaitées (hausse, baisse, constante), la période de temps incluse et les souhaits hérités. Une grande ressource sur plus d'approches techniques décrites par le professeur Wade D. Pfau peut être trouvée en ligne à Making Sense Out des stratégies de dépenses variables pour les retraités.