Une étude de cas d'un investisseur prospère dans la vie réelle
Il y a plusieurs années, j'étais assis dans le bureau d'un agent de confiance local d'une grande banque nationale. Nous discutions de la psychologie des investisseurs et des relations avec les clients. Le banquier avec qui je discutais parlait des différents types de personnes qu'il avait rencontrés au cours de sa carrière et il m'a dit qu'il trouvait que les investisseurs les plus performants étaient caractérisés par son client le plus riche, un producteur laitier à la retraite.
Ce producteur laitier avait 80 ou 90 ans.
Tout au long de sa vie, il avait utilisé les agents de confiance de la banque et pris une partie des liquidités de sa ferme pour investir dans des actions de sociétés de grande qualité, y compris des actions de bluechip . Il a ensuite conservé ces actions pendant des décennies, réinvestissant les dividendes et se présentant quelques fois par an pour faire des achats supplémentaires. Il y a environ 30 ou 40 ans, il a vendu une entreprise liée à sa ferme laitière et est arrivé avec une somme d'argent substantielle. Il avait des instructions précises sur la façon dont il voulait l'investir, y compris le fait qu'il voulait maintenant vivre sur une partie du revenu passif généré par ses actions et obligations .
"Peu importe ce que j'ai fait," m'a dit le banquier, "ni moi, ni aucun de mes prédécesseurs, n'avons pu le convaincre de vendre n'importe lequel de ses investissements pour à peu près n'importe quelle raison. Mon client savait ce qu'il possédait, il savait pourquoi il en était propriétaire, et notre travail consistait simplement à gérer certains problèmes de propriété et à exécuter les transactions.
Le banquier a ensuite mentionné que le producteur laitier détenait toujours des actions de sociétés telles qu'IBM, qui avait été racheté dans les années 1960, dont certaines avaient une base de coûts de quelques dollars ou même cents par action divisée!
Ce que j'ai aimé de l'histoire, c'est que le fermier vivait toujours dans la même petite ferme où il avait habité la plus grande partie de sa vie, il conduisait la même camionnette qu'il aimait, et personne, sauf sa femme, n'avait la moindre idée. valant des dizaines de millions de dollars, pas même ses enfants.
Cet homme a apparemment aimé le processus d'investissement et, si je me souviens bien, prévoyait de laisser la plus grande partie de sa fortune à la charité.
Que pouvons-nous apprendre de notre producteur laitier millionnaire?
Quelles leçons d'investissement pouvons-nous tirer de cet investisseur humble mais couronné de succès?
- Choisissez judicieusement vos investissements . Il est tout aussi important d' éviter une mauvaise affaire que de trouver une bonne affaire.
- Ne pas avoir beaucoup de chiffre d'affaires dans votre portefeuille. Cela permettra de réduire au minimum les frais de frottement tels que les commissions de courtage , les spreads de teneur de marché, les spreads obligataires et les taxes sur les plus-values . Posséder de bonnes entreprises à long terme; ne louez pas d'actions.
- Pensez indépendamment et ne suivez pas la foule . Renseignez-vous suffisamment pour savoir quand prendre une décision qui va à l'encontre des conseillers dans votre vie afin que vous ne fassiez jamais rien avec lequel vous n'êtes pas à l'aise. Cela peut vous aider à éviter d'acheter dans le battage médiatique de la dernière mode d'investissement ou de la bulle spéculative. En fin de compte, vous devez être responsable de vos propres pertes. Protéger votre argent est votre responsabilité.
- Ne vous inquiétez pas de suivre les Jones. Au lieu de cela, utilisez votre argent comme un outil pour assurer le confort, la sécurité et l'indépendance financière de votre famille. Évitez la dette de carte de crédit et d'autres formes de dette de consommateur, payant en espèces pour des articles autant que possible.
Tout comme «manger moins et faire de l'exercice» est un moyen sûr de perdre du poids, les conseils d'investissement de notre producteur laitier peuvent sembler simples ou carrément banals, mais la vérité est presque toujours. Ce qui ressemble au bon sens est tout sauf commun parce que beaucoup de gens luttent pour mettre en application la sagesse dans leurs choix quotidiens.