Comprendre la composition de l'économie, du marché boursier et des indices boursiers
Quelle est la différence entre un secteur et une industrie?
L'économie générale et le marché boursier sont organisés en deux niveaux. Le niveau le plus élevé, un secteur, est un vaste groupe de sociétés qui ont des caractéristiques économiques similaires. Il y a actuellement 10 secteurs principaux que la plupart des investisseurs utilisent pour décomposer les sociétés et autres émetteurs de titres tels que les actions et les obligations .
Les secteurs, à leur tour, sont divisés en sous-catégories connues sous le nom d'industries. Cela permet un regroupement plus proche d'entreprises similaires. Par exemple, Walmart, la chaîne de magasins de vente au rabais, et Tiffany & Company, la bijouterie de luxe, font partie du secteur de la consommation discrétionnaire. Cependant, ils sont triés dans différentes industries.
Quels sont les avantages de prêter attention aux secteurs et aux industries?
L'examen des secteurs et des industries vous permet de comparer une entreprise à ses concurrents les plus proches. Vous pouvez penser qu'un certain stock est un bon achat, mais jusqu'à ce que vous recherchiez ses rivaux, vous ne saurez pas avec certitude.
Regarder les secteurs et les industries vous aide également à vous familiariser avec la façon dont les entreprises interagissent avec les autres. Par exemple, si vous croyez que les prix de l'énergie vont baisser, vous pourriez trouver attrayantes les actions de transport, car vous croyez que l'un des principaux intrants de coûts - l'essence et le carburéacteur - est sur le point de s'effondrer.
Combinée à un placement discipliné, à long terme, fiscalement avantageux, à faible rotation et très passif, cette connaissance peut être un atout pour bâtir la richesse .
Il est également possible d'investir dans un secteur ou une industrie en un seul achat. Plutôt que d'acheter des actions de chaque société dans une industrie ou un secteur donné, vous pouvez obtenir une exposition à l'ensemble d'entre eux dans un seul investissement. Avec les fonds négociés en bourse (FNB), les petits investisseurs peuvent souvent acheter un panier diversifié de tout un regroupement, souvent avec des ratios de commissions et de frais qui sont généralement inférieurs à 0,50% ou 1,00%. Ces FNB sont semblables aux fonds communs de placement, mais se négocient comme des actions et permettent à un investisseur d'obtenir une exposition à une vaste gamme d'investissements dans un secteur ou une industrie sans devoir faire des recherches sur des actions individuelles.
De nombreux conseillers financiers recommandent que les investisseurs tentent de maintenir un portefeuille qui offre une bonne exposition à l'ensemble de ces industries et secteurs.
Pour l'instant, plongons dans la répartition sectorielle et sectorielle du marché boursier américain dans son ensemble. Je vais utiliser l'indice S & P 500 comme indicateur du marché boursier. À la clôture des marchés boursiers le plus récent le 26 février 2016, la valeur totale de toutes les actions de l'indice S & P 500 s'est chiffrée à 17,87 billions de dollars.
Secteur de la consommation discrétionnaire du S & P 500
Le secteur de la consommation discrétionnaire est constitué d'entreprises dont la demande fluctue selon les conditions économiques générales, telles que les laveuses et sécheuses, les articles de sport, les voitures neuves et les bagues de fiançailles en diamants. À l'heure actuelle, le secteur de la consommation discrétionnaire comprend douze industries. Les exemples d'actions discrétionnaires à la consommation comprennent Apple, Disney et Starbucks.
- Industrie des composants automobiles
- Industrie automobile
- Industrie des distributeurs
- Industrie diversifiée des services aux consommateurs
- Industrie de l'hôtellerie, des restaurants et des loisirs
- Industrie des biens durables
- Internet et commerce de détail
- Industrie des produits de loisirs
- Industrie des médias
- Industrie du commerce de détail multiligne
- Industrie de détail de spécialité
- Industrie du textile, de l'habillement et du luxe
Au 13 février 2018, la valeur totale de toutes les actions de consommation discrétionnaire aux États-Unis s'élevait à 5,58 billions de dollars, soit environ 12,7% du marché.
Secteur de la consommation de base du S & P 500
Le secteur des biens de consommation de base se compose d'entreprises qui vendent les produits de première nécessité, allant de l'eau de Javel et du détergent à lessive au dentifrice et aux aliments emballés. À l'heure actuelle, le secteur des biens de consommation de base comprend six industries et comprend des entreprises telles que Procter & Gamble, Kroger et Anheuser Busch InBev.
- Industrie des boissons
- Industrie de la vente au détail d'aliments et de produits de première nécessité
- Industrie des produits alimentaires
- Industrie des produits ménagers
- Industrie des produits personnels
- Industrie du tabac
Au 13 février 2018, la valeur totale de toutes les actions de biens de consommation de base aux États-Unis atteignait 3,46 billions de dollars, soit environ 7,9% du marché. Ce secteur est particulièrement intéressant car il est l'un des rares à produire de façon disproportionnée de riches actionnaires sur de longues périodes .
Secteur de l'énergie du S & P 500
Le secteur de l'énergie est constitué d'entreprises qui s'approvisionnent, forent, extraient et raffinent les matières premières dont nous avons besoin pour faire fonctionner le pays, comme le pétrole et le gaz. À l'heure actuelle, le secteur de l'énergie contient deux industries.
- Industrie de l'équipement et des services énergétiques
- Industrie du pétrole, du gaz et des combustibles consomptibles
Au 13 février 2018, la valeur totale de tous les stocks d'énergie aux États-Unis s'élevait à 3,55 billions de dollars, soit environ 5,7% du marché. La chute des prix de l'énergie a fait des stocks d'énergie une partie en déclin du S & P 500 au cours des dernières années. Les principales sources d'énergie comprennent Exxon Mobil, Chevron et Halliburton.
Secteur des services financiers du S & P 500
Le secteur financier se compose de banques, de compagnies d'assurance, de sociétés de placement immobilier, d'émetteurs de cartes de crédit et d'une foule d'autres entreprises axées sur l'argent qui assurent le débit des débits et des crédits de l'économie. À l'heure actuelle, le secteur financier contient huit industries.
- L'industrie banquaire
- Industrie des marchés de capitaux
- Industrie de la finance de consommation
- Industrie des services financiers diversifiée
- Secteur de l'assurance
- Industrie des fiducies de placement immobilier (FPI)
- Gestion immobilière et développement
- Thrifts & Mortgage Finance Industry
Au 13 février 2018, la valeur totale de toutes les actions financières aux États-Unis s'élevait à 7,87 billions de dollars, soit environ 14,9% du marché. JPMorganChase, GoldmanSachs et Bank of America sont tous des exemples d'actions financières.
Secteur des soins de santé du S & P 500
Le secteur des soins de santé se compose de sociétés pharmaceutiques, d'entreprises de fournitures médicales et d'autres opérations scientifiques visant à améliorer et à guérir la vie humaine. À l'heure actuelle, le secteur des soins de santé comprend six industries.
- Industrie de la biotechnologie
- Industrie des équipements et des fournitures de soins de santé
- Fournisseurs de soins de santé et industrie des services
- Industrie des technologies de la santé
- Industrie des outils et services des sciences de la vie
- Industrie pharmaceutique
Au 13 février 2018, la valeur totale de toutes les actions de soins de santé aux États-Unis s'élevait à 4,88 billions de dollars, soit environ 13,95% du marché. Johnson & Johnson, Gilead et Pfizer sont des exemples d'actions de soins de santé.
Secteur industriel du S & P 500
Des chemins de fer et des compagnies aériennes aux armes militaires et aux conglomérats industriels, le secteur industriel permet à la civilisation moderne d'exister. À l'heure actuelle, le secteur industriel comprend quatorze industries.
- Industrie de l'aérospatiale et de la défense
- Fret aérien et industrie de la logistique
- Industrie des compagnies aériennes
- Industrie des produits de construction
- Industrie des services et fournitures commerciaux
- Industrie de la construction et de l'ingénierie
- Industrie de l'équipement électrique
- Industrie des conglomérats industriels
- Industrie des machines
- Industrie maritime
- Industrie des services professionnels
- Industrie routière et ferroviaire
- Industrie des distributeurs et des distributeurs
- Industrie des infrastructures de transport
Au 13 février 2018, la valeur totale de toutes les actions industrielles aux États-Unis s'élevait à 4,16 billions de dollars, soit environ 10,2% du marché. Lockheed Martin, CSX et US Steel figurent parmi les principaux titres industriels.
Secteur des technologies de l'information du S & P 500
Le secteur de la technologie de l'information, ou TI, est le foyer des opérations matérielles, logicielles, informatiques et de services informatiques qui vous permettent de lire ceci dès maintenant. Des microprocesseurs aux imprimantes, des systèmes d'exploitation aux téléphones portables, les progrès récents de la technologie ont transformé les TI en une partie géante des économies nationales et mondiales. À l'heure actuelle, le secteur des technologies de l'information comprend huit industries.
- Industrie des équipements de communication
- Industrie des équipements, instruments et composants électroniques
- Industrie des services informatiques
- Industrie des logiciels et services Internet
- Semi-conducteurs et semi-conducteurs
- Industrie du logiciel
- Technologie Hardware, Storage & Peripherals
Au 13 février 2018, la valeur totale de toutes les actions de technologie de l'information aux États-Unis atteignait 8,75 billions de dollars, soit environ 24,1% du marché. Il s'agit du secteur le plus important du S & P 500. Microsoft, Dell et Alphabet comptent parmi les meilleurs titres informatiques.
Secteur des matériaux du S & P 500
Les blocs de construction qui fournissent aux autres secteurs les matières premières dont ils ont besoin pour faire des affaires, les fabricants de matériaux, les grumes et tout ce qui concerne les métaux précieux, le papier et les produits chimiques, les conteneurs maritimes, la pâte de bois et le minerai industriel. À l'heure actuelle, le secteur des matières contient cinq industries.
- Industrie chimique
- Industrie des matériaux de construction
- Conteneurs et industrie de l'emballage
- Métaux et industrie minière
- Industrie du papier et des produits forestiers
En date du 13 février 2018, la valeur totale de tous les stocks de matériaux aux États-Unis s'élevait à 2,19 billions de dollars, soit environ 2,15% du marché. DowDupont, Ecolab et International Paper figurent parmi les principaux stocks de matériaux.
Secteur des services de télécommunication du S & P 500
De l'accès téléphonique à Internet haute vitesse, le secteur des services de télécommunication de l'économie nous tient tous connectés. À l'heure actuelle, le secteur des services de télécommunication est composé de deux industries:
- Services de télécommunication diversifiés
- Services de télécommunication sans fil
Au 13 février 2018, la valeur totale de toutes les actions de services de télécommunications aux États-Unis s'élevait à 1,70 billion de dollars, soit un peu moins de 2% du marché. L'industrie des télécommunications comprend des actions telles que AT & T, Verizon et T-Mobile.
Secteur des services publics du S & P 500
Le secteur des services publics de l'économie abrite les entreprises qui font fonctionner nos lumières lorsque nous basculons l'interrupteur, que nos poêles éclatent en flamme quand nous voulons cuisiner, faire sortir l'eau du robinet quand nous avons soif, et plus encore. À l'heure actuelle, le secteur des services publics est composé de cinq industries.
- Industrie des services d'électricité
- Industrie des services de gaz
- Industrie indépendante des producteurs d'électricité et d'électricité renouvelable
- Industrie multi-utilities
- Industrie des services d'eau
Au 26 février 2016, la valeur totale de toutes les actions de services publics aux États-Unis s'élevait à 1,19 billion de dollars, soit environ 2,8% du marché. C'est le plus petit secteur du S & P 500. Les actions d'Utlities comprennent de nombreuses compagnies locales d'électricité et d'eau, notamment Exelon, Dominion Resources et NV Energy.