Les fonds sectoriels ne sont pas pour tous les investisseurs et il y a certainement une bonne et une mauvaise façon de les utiliser. Donc, avant d'acheter dans un ou plusieurs des différents secteurs industriels, c'est une bonne idée de vous renseigner sur ce qu'ils sont et comment ils fonctionnent.
Quels sont les fonds sectoriels et comment investissent-ils?
Un fonds sectoriel est un fonds commun de placement ou un fonds d' échange (ETF) qui investit la plupart ou la totalité de ses actifs dans un secteur industriel particulier. Une liste de secteurs comprendra généralement la technologie, la finance, la consommation cyclique, la consommation de base, les services publics, l'énergie, les ressources naturelles, les soins de santé, l'immobilier et les métaux précieux.
Voici une brève explication avec des exemples sur la façon dont les différents types de fonds sectoriels investissent, ventilés par secteur:
- Technologie: Ce secteur investira dans des sociétés qui produisent des produits technologiques ou offrent des services technologiques. Les exemples incluent un fabricant de logiciels comme Microsoft (MSFT), un détaillant en ligne comme Amazon (AMZN), un site de médias sociaux comme Facebook (FB), une entreprise comme Alphabet (GOOG, GOOGL), société mère de Google, qui produit plusieurs produits et services dans l'industrie de la technologie.
- Financier: Les fonds sectoriels détiendront des actions de sociétés telles que Bank of America (BAC), Charles Schwab (SCHW) et Wells Fargo (WFC). Mais les valeurs financières peuvent inclure plus que des banques et des sociétés de courtage - les financières comprennent également les compagnies d'assurance, les sociétés de fonds communs de placement et les sociétés de planification financière.
- Consommateur cyclique: Quand vous pensez aux actions cycliques de consommation, pensez à des sociétés comme Disney (DIS), McDonalds (MCD) et Starbucks (SBUX). Ce sont des entreprises qui vendent des choses dont les gens n'ont pas besoin pour leur vie quotidienne. Par conséquent, les actions cycliques de consommation, aussi appelées «consommation discrétionnaire» ou «loisirs», auront tendance à mieux se comporter lorsque l'économie est forte et que les consommateurs sont dans une ambiance de dépenses.
- Consommation de base: Presque à l'opposé de la consommation cyclique, les entreprises du secteur de la consommation de base fournissent généralement des produits et des services nécessaires à la vie de tous les jours. Wal-Mart (WMT), CVS (CVS) et Procter & Gamble (PG) sont quelques exemples d'entreprises de biens de consommation de base. Les biens de consommation de base peuvent aussi inclure des entreprises qui vendent des choses dont les consommateurs n'ont pas vraiment besoin mais qui continueront à acheter, même si l'économie ralentit. Les exemples incluent Coca-Cola (KO) et Philip Morris (PM).
- Services publics: Lorsque vous pensez aux services publics, pensez aux entreprises qui fournissent des produits et services liés au gaz, à l'électricité et au téléphone. Les actions dans le secteur des services publics comprennent Duke Energy (DUK) et Southern Company (SO). À l'instar des biens de consommation courante, les services publics comprendront des produits ou des services que les consommateurs utilisent encore lorsque les temps sont durs. Par conséquent, les fonds sectoriels qui investissent dans les services publics peuvent mieux performer que les secteurs de type croissance, tels que la technologie, lorsque la récession frappe. Pour cette raison, les services publics sont l'un des principaux secteurs défensifs .
- Énergie: Le secteur de l'énergie comprend toutes les industries impliquées dans la production et la distribution d'énergie, y compris les compagnies pétrolières, les compagnies d'électricité, l'énergie éolienne et solaire et l'industrie charbonnière. Les investisseurs qui souhaitent une exposition concentrée à des valeurs énergétiques de premier plan, telles qu'Exxon-Mobil (XOM) et Chevron Corp (CVX), peuvent acheter un fonds commun de placement dans le secteur de l'énergie ou un ETF.
- Ressources naturelles: Les fonds sectoriels axés sur les ressources naturelles investissent généralement dans les industries de base telles que l'énergie, les produits chimiques, les minéraux et les produits forestiers aux États-Unis ou à l'extérieur des États-Unis. XOM et CVX, mais aussi des actions comme Newmont Mining Corp (NEM).
- Soins de santé: Aussi connu sous le nom de santé ou spécialité santé, ce secteur se concentre sur l'industrie des soins de santé, qui peut inclure des conglomérats hospitaliers, des services institutionnels, des compagnies d'assurance, des fabricants de médicaments, des sociétés biomédicales ou des fabricants d'instruments médicaux. Des exemples comprennent Pfizer (PFE), United-Healthcare (UNH) et HCA Holdings, Inc (HCA). Les fonds du secteur de la santé détiennent également souvent des titres de biotechnologie comme Gilead Sciences (GILD) ou Biogen (BIIB). Les actions de soins de santé sont considérées comme des avoirs défensifs, car elles ont tendance à mieux résister que le reste du marché en période de ralentissement. C'est parce que les consommateurs ont toujours besoin de médicaments et de soins de santé pendant les récessions.
- Immobilier: Les fonds du secteur immobilier concentrent généralement leurs avoirs dans des fiducies de placement immobilier, ou REIT, qui représentent une collection d'investisseurs qui mettent en commun leur argent pour acheter des propriétés productrices de revenus, comme des immeubles de bureaux et des hôtels. Les sociétés de placement immobilier sont légalement tenues de verser au moins 90% de leurs revenus aux actionnaires, ce qui rend les fonds du secteur immobilier attrayants pour les investisseurs à la recherche d'investissements productifs de revenus. Certains des principaux placements dans un fonds du secteur immobilier pourraient inclure Simon Property Group (SPG) et Public Storage (PSA).
- Métaux précieux: Cette catégorie de fonds communs de placement serait mieux classée comme fonds de produits de base parce que les métaux précieux ne sont pas vraiment considérés comme un secteur industriel. Cependant, les métaux précieux méritent d'être mentionnés avec les fonds sectoriels en raison de leur nature d'investissement qui concentre ses participations dans une partie spécialisée des marchés financiers. Les fonds communs de placement en métaux précieux n'investissent pas directement dans des métaux précieux comme l' or et l' argent, mais plutôt indirectement par l'entremise de mines de métaux précieux comme Agnico Eagle Mines (AEM) et Newmont Mining Corp (NEM).
Comment investir dans les fonds sectoriels
Maintenant que vous savez comment fonctionnent les fonds sectoriels, il est sage d'apprendre à choisir les meilleurs fonds sectoriels pour vous et votre stratégie d'investissement.
Les fonds sectoriels fonctionnent bien en tant qu'outils de diversification et comme moyen possible d'augmenter les rendements du portefeuille. En traduction, cela signifie que les fonds sectoriels peuvent réduire le risque pour l'ensemble du portefeuille tout en optimisant potentiellement les rendements à long terme.
Une structure de portefeuille judicieuse pour la mise en œuvre d'une stratégie de fonds sectoriels est la structure de base et de portefeuille satellite , qui est juste: Vous commencez avec une position de base, qui représente la plus grande partie de votre portefeuille et ajoutez des fonds satellites. pourcentages. Par exemple, une bonne position de base est l'un des meilleurs fonds de l'indice S & P 500 , qui pourrait recevoir une allocation d'environ 30 ou 40%. Les avoirs satellites peuvent être des fonds à petite capitalisation, des fonds d'actions internationales et des fonds sectoriels.
Lorsque vous ajoutez des fonds sectoriels au portefeuille, vous pouvez choisir quelques secteurs pour l'investissement à long terme, quelques secteurs pour l'investissement à court terme, ou une combinaison des deux. Par exemple, certains investisseurs estiment que la technologie et la santé sont deux secteurs qui peuvent surperformer le marché dans son ensemble au cours des prochaines décennies. Ces mêmes investisseurs peuvent alors choisir d'ajouter des fonds du secteur de la technologie et des fonds du secteur de la santé à leur portefeuille.
Un exemple d'investissement à court terme avec des fonds sectoriels est lorsqu'un investisseur transfère certains actifs de portefeuille vers des secteurs défensifs en prévision d'une récession et d' un marché baissier . Les secteurs défensifs comprennent les services publics, les soins de santé et les biens de consommation de base.
Derniers mots et mises en garde sur l'investissement dans les fonds sectoriels
Bien qu'il n'y ait pas d'allocation parfaite pour affecter chaque fonds sectoriel à votre portefeuille, un bon pourcentage maximum à garder à l'esprit est de 5%. Cela peut sembler une petite allocation, mais il suffit d'ajouter de la diversité à un portefeuille tout en augmentant les rendements. Par conséquent, si vous décidez d'ajouter trois fonds sectoriels à votre portefeuille, chacun peut recevoir une allocation de 5% pour une allocation sectorielle totale de 15%.
Investir des montants plus importants dans des fonds sectoriels peut ajouter un risque à votre portefeuille. Par exemple, les stocks de biotechnologie, un sous-secteur de la santé, ont connu des gains incroyables à court terme, mais aussi d'importantes baisses. Si un investisseur achetait trop de fonds du secteur des biotechnologies juste avant une forte baisse, cela pourrait causer des dommages importants au portefeuille.
Gardez également à l'esprit que d'autres fonds communs de placement, tels que votre portefeuille principal, vous fourniront probablement une exposition à la plupart ou à tous les secteurs industriels. Par conséquent, si vous avez acheté un fonds sectoriel et qu'il représentait 5% des actifs de votre portefeuille, votre exposition globale à ce secteur pourrait être beaucoup plus élevée que 5% à cause des autres fonds.
Avertissement: Les informations sur ce site sont fournies à des fins de discussion uniquement, et ne doivent pas être interprétées comme des conseils d'investissement. Cette information ne constitue en aucun cas une recommandation d'achat ou de vente de titres.