Comment ça marche et comment cela affecte l'économie américaine
Premièrement, ces banques offrent aux consommateurs un crédit pour acheter des maisons, des voitures et des meubles. Ceux-ci incluent des hypothèques , des prêts automatiques et des cartes de crédit . Les dépenses de consommation qui en résultent entraînent près de 70% de l'économie américaine. Ils fournissent de la liquidité supplémentaire à l'économie de cette façon.
Le crédit permet aux gens de dépenser leurs gains futurs maintenant. Les banques de détail offrent également des prêts aux petites entreprises aux entrepreneurs. Ces petites entreprises créent jusqu'à 65% de tous les nouveaux emplois à mesure qu'elles grandissent.
Deuxièmement, les banques de détail offrent un endroit sûr où les gens peuvent déposer leur argent. Les comptes d'épargne, les certificats de dépôt et d'autres produits financiers offrent un meilleur taux de rendement comparé à la mise sous un matelas. Les banques basent leurs taux d'intérêt sur le taux des fonds fédéraux et les taux d'intérêt des bons du Trésor. C'est pourquoi ils se lèvent et tombent au fil du temps. La Federal Deposit Insurance Corporation assure la plupart de ces dépôts.
Troisièmement, les banques de détail vous permettent de gérer votre argent avec des comptes chèques et des cartes de débit. Cela signifie que vous n'avez pas à faire toutes vos transactions avec des billets et pièces en dollars. Tout cela peut être fait en ligne, ce qui en fait une commodité supplémentaire.
Types de banques de détail
La plupart des plus grandes banques américaines ont des divisions de banque de détail.
Ceux-ci comprennent la Banque d'Amérique, JP Morgan Chase, Wells Fargo et Citigroup. La banque de détail représente entre 50 et 60% du chiffre d'affaires total de ces banques .
Il y a aussi beaucoup de petites banques communautaires. Ils se concentrent sur l'établissement de relations avec les gens dans leurs villes, villes et régions locales. Ils ont généralement moins de 1 milliard de dollars en actifs totaux .
Les coopératives de crédit sont un autre type de banque de détail. Ils limitent les services aux employés des entreprises ou des écoles. Ils fonctionnent comme des organismes sans but lucratif. Cela signifie qu'ils peuvent offrir de meilleures conditions aux épargnants et aux emprunteurs parce qu'ils ne sont pas aussi axés sur la rentabilité que les grandes banques.
L'épargne et les prêts sont des banques de détail qui ciblent les prêts hypothécaires. Ils ont presque disparu depuis la crise d'épargne et de crédit de 1989 .
Enfin, Sharia Banking se conforme à l'interdiction islamique contre les taux d'intérêt. Ainsi, les emprunteurs partagent leurs profits avec la banque au lieu de payer des intérêts. Cette politique a aidé les banques islamiques à éviter la crise financière de 2008. Ils n'ont pas investi dans des dérivés risqués. Ces banques ne peuvent pas investir dans l'alcool, le tabac et les jeux de hasard. (Source: «Partage des risques et des récompenses», Global Finance, 01 juin 2008. «La finance islamique voit une croissance spectaculaire», International Herald Tribune, 5 novembre 2007)
Comment fonctionnent les banques de détail
Les banques de détail utilisent les fonds des déposants pour octroyer des prêts. Ils font de l'argent en facturant des taux d'intérêt plus élevés sur les prêts qu'ils ne paient sur les dépôts.
La Réserve fédérale , la banque centrale de la nation, réglemente la plupart des banques de détail. Sauf pour les plus petites banques, toutes les autres banques doivent garder chaque nuit environ 10% de leurs dépôts en réserve.
Ils sont libres de prêter le reste. À la fin de chaque journée, les banques qui sont à court de réserves obligatoires de la Fed empruntent à d'autres banques pour compenser le manque à gagner. Ce montant emprunté s'appelle les fonds fédéraux .
Comment ils affectent l'économie américaine et vous
Les banques de détail créent l' offre d'argent dans l'économie. Puisque la Fed exige seulement qu'ils conservent 10% des dépôts, ils prêtent les 90% restants. Chaque dollar prêté va sur le compte bancaire de l'emprunteur. Cette banque prête ensuite 90% de cet argent, qui va dans un autre compte bancaire. Voilà comment une banque crée 9 $ pour chaque dollar que vous déposez.
Comme vous pouvez l'imaginer, c'est un outil puissant pour l'expansion économique. Pour assurer une bonne conduite, la Fed contrôle également cela. Il établit le taux d'intérêt que les banques utilisent pour se prêter des fonds mutuels.
C'est ce qu'on appelle le taux des fonds fédéraux . C'est le taux d'intérêt le plus important au monde. Pourquoi? Les banques fixent tous les autres taux d'intérêt contre elle. Si le taux des fonds fédéraux augmente, tout comme les autres taux.
La plupart des banques de détail ont vendu leurs hypothèques à de grandes banques sur le marché secondaire. Pour cette raison, et parce qu'ils ont eu des dépôts importants, ils ont été principalement épargnés par la crise du crédit bancaire de 2007 .
Histoire de la banque de détail
Avant les années 1980, les banques étaient très réglementées. Une grande partie de cela est survenue en réponse à l'effondrement du marché boursier de 1929. Dans les années 1930, la loi Glass-Steagall Act interdisait aux banques de détail d'utiliser des dépôts pour financer des achats risqués sur le marché boursier .
La banque ne pouvait pas non plus opérer à travers les frontières nationales. Les banques de détail ne pouvaient pas utiliser les fonds de leurs déposants pour des investissements autres que les prêts. Ils ne pouvaient souvent pas augmenter les taux d'intérêt. Au cours des années 1970, ces banques ont perdu du terrain, l'inflation à deux chiffres ayant incité les clients à retirer des dépôts. Les taux d'intérêt dérisoires des banques de détail n'étaient pas une récompense suffisante pour épargner. Les banques ont crié au Congrès pour la déréglementation .
La loi de 1980 sur la déréglementation et le contrôle des institutions de dépôt a permis aux banques d'opérer à travers les frontières nationales. Les grandes banques ont commencé à engloutir les petites. En 1998, Nations Bank a racheté Bank of America pour devenir la première banque nationale. Les autres banques ont rapidement suivi. Cette consolidation a créé les quatre géants bancaires nationaux en activité aujourd'hui.
Il a également permis aux banques d'augmenter les taux d'intérêt sur les dépôts et les prêts. En fait, il a outrepassé les limites de l'État sur les taux d'intérêt. Les banques n'avaient plus à affecter une partie de leurs fonds à des secteurs spécifiques, tels que les hypothèques résidentielles. Ils pourraient plutôt utiliser leurs fonds dans une large gamme de prêts, y compris des investissements commerciaux.
La Fed a abaissé ses réserves obligatoires. Cela a donné aux banques plus d'argent à prêter, mais cela a aussi accru le risque. Pour indemniser les déposants, la Federal Deposit Insurance Corporation a augmenté sa limite de 40 000 $ à 100 000 $ d'épargne. (Source: «La déréglementation de l'industrie financière dans les années 1980», Banque fédérale de réserve de Chicago, Perspectives économiques, volume 9, numéro de septembre / octobre 1985.)
En 1982, le président Reagan a signé le Garn-St. Loi sur les institutions de dépôt de Germain. Il a levé les restrictions sur les ratios prêt-valeur pour les banques d' épargne et de crédit . Il a également permis à ces banques d'investir dans des projets immobiliers risqués. En 1995, plus de la moitié d'entre eux avaient échoué. La crise de l'épargne et des prêts a coûté 160 milliards de dollars.
En 1999, la loi Gramm-Leach-Bliley a abrogé Glass-Steagall. Cela a permis aux banques d'investir dans des entreprises encore plus risquées. Ils ont promis de se limiter aux titres à faible risque. Cela permettrait de diversifier leurs portefeuilles et réduire les risques. Mais à mesure que la concurrence s'intensifiait, même les banques traditionnelles investissaient dans des produits dérivés risqués pour augmenter le profit et la valeur actionnariale.
Ce risque a détruit de nombreuses banques durant la crise financière de 2008. Cela a changé la banque de détail à nouveau. Les pertes liées aux produits dérivés ont forcé de nombreuses banques à fermer leurs portes. En 2010, le président Obama a signé le Dodd-Frank Wall Street Reform Act . Il a empêché les banques d'utiliser les fonds des déposants pour leurs propres investissements. Ils devaient vendre les fonds de couverture qu'ils possédaient. Les banques devaient également vérifier le revenu des emprunteurs pour s'assurer qu'ils pouvaient se permettre des prêts.
Tous ces facteurs supplémentaires ont forcé les banques à réduire leurs coûts. Ils ont fermé les succursales rurales. Ils comptaient plus sur les guichets automatiques et moins sur les guichets. Ils se sont concentrés sur les services personnels aux clients fortunés et ont commencé à facturer plus de frais à tous les autres. (Source: "Une brève histoire de la banque de détail", The Wall Street Journal, 17 septembre 2017.)