Qu'est-ce qu'un prêt conventionnel?

Types de prêts conventionnels pour les acheteurs de maison

Je conseille aux acheteurs d'une première maison de rencontrer un courtier hypothécaire avant de décider d'un prêt parce que les courtiers hypothécaires offrent une vaste gamme de produits, y compris les vieux prêts conventionnels fatigués et ennuyeux. Une banque peut aussi faire un prêt conventionnel, mais en général, la gamme de produits d'une banque est limitée et spécifique seulement à cette banque. Considérant qu'un courtier en prêts hypothécaires peut négocier des prêts auprès d'un certain nombre de banques.

Après l' effondrement des prêts hypothécaires en 2007, de nombreux types de prêts exotiques ont disparu et les prêts conventionnels ont regagné une place prépondérante sur les marchés immobiliers.

Les prêts conventionnels conservent la réputation d'être un type de prêt sûr, et il existe une variété de prêts conventionnels à choisir.

La principale différence entre un prêt conventionnel et d'autres types de prêts hypothécaires est le fait qu'un prêt conventionnel n'est pas fait par une entité gouvernementale ni assuré par une entité gouvernementale. C'est ce que nous appelons un prêt non-GSE. Une entité non gouvernementale.

Les types de prêts du gouvernement sont des prêts FHA et VA. Un prêt FHA est assuré par le gouvernement et un prêt VA est soutenu par le gouvernement. Les exigences de versement initial sont également différentes. L' acompte minimum pour un prêt FHA est de 3,5 pour cent. Pour un prêt VA, l'acompte minimum est de zéro.

Prêts conventionnels amortis

Les acheteurs de maison peuvent souscrire un prêt conventionnel amorti auprès d'une banque, d'une épargne et d'un prêt, d'une coopérative de crédit ou même auprès d'un courtier hypothécaire qui finance ses propres prêts ou courtiers. Deux facteurs importants sont la durée du prêt et le ratio prêt-valeur :

• LTV à 97% avec un terme commun de 30 ans (ou 20, 15 ou 10)
• LTV à 95% avec un terme commun de 30 ans (ou 20, 15 ou 10)
• 90% LTV avec un terme commun de 30 ans (ou 20, 15 ou 10)
• 85% LTV avec un terme commun de 30 ans (ou 20, 15 ou 10)
• 80% LTV avec un terme commun de 30 ans (ou 20, 15 ou 10)

Le LTV peut être inférieur à 80%.

Il peut être tout ce qui est confortable pour un emprunteur. Si le ratio LTV est supérieur à 80%, les prêteurs exigent que les emprunteurs paient pour l'assurance hypothécaire privée *. La durée du prêt peut être plus ou moins longue, selon les qualifications de l'emprunteur. Par exemple, un emprunteur pourrait être admissible à un terme de 40 ans, ce qui permettrait de réduire considérablement les paiements. Un prêt à terme de 20 ans ferait augmenter les paiements. Voici quelques exemples de la façon dont les paiements peuvent changer en fonction de la durée du prêt:

• Un prêt de 200 000 $ à 6% payable sur 20 ans donnerait lieu à un paiement de 1 432,86 $ par mois.
• Un prêt de 200 000 $ à 6% payable sur 30 ans donnerait lieu à un paiement de 1 199,10 $ par mois.
• Un prêt de 200 000 $ à 6% payable sur 40 ans donnerait lieu à un paiement de 1 100,43 $ par mois.

Un prêt conventionnel entièrement amorti est une hypothèque dans laquelle le même paiement du capital et des intérêts est versé chaque mois, depuis le début du prêt jusqu'à la fin du prêt. Le dernier paiement paye le prêt en entier. Il n'y a pas de paiement forfaitaire .

Les limites de prêt conformes sont de 417 000 $. Un score FICO minimum pour un bon taux d'intérêt est plus élevé que ceux requis pour un prêt FHA. Les limites de prêt supérieures à 417 000 $ sont considérées comme des prêts d'agence, et certaines sont des prêts jumbo et les taux d'intérêt sont plus élevés.

* Certains produits de prêt conventionnels permettent au prêteur de payer l'assurance hypothécaire privée.

Prêts conventionnels ajustables

Un prêt conventionnel à taux variable signifie que le prêt est ajustable, il peut fluctuer. Certains prêts sont fixés pour une certaine période de temps, puis ils deviennent des prêts à taux variable. Voici trois types populaires de prêts conventionnels ajustables:

• 3/1 ARM. Ce prêt est fixé pour 3 ans, puis il commence à s'ajuster pour les 27 années restantes.
• 5/1 ARM. Ce prêt est fixé pour 5 ans, puis il commence à s'ajuster pour les 25 années restantes.
• 7/1 BRAS. Ce prêt est fixé pour 7 ans, puis il commence à s'ajuster pour les 23 années restantes.

Caractéristiques d'un prêt conventionnel ajustable

Beaucoup d'emprunteurs évitent un prêt conventionnel à taux variable et préfèrent s'en tenir à un prêt amorti traditionnel .

Pour les emprunteurs dont le revenu peut augmenter, une hypothèque à taux variable pourrait être juste le billet pour aider avec les premières années de paiements.

• Le taux d'intérêt initial est inférieur au taux d'un prêt à taux fixe.
• Il y a un montant maximum que le prêt peut ajuster sur la durée du prêt, appelé taux de capitalisation.
• Le taux d'intérêt est déterminé en ajoutant un taux de marge au taux de l' indice .
• Les périodes d'ajustement peuvent être mensuelles, semestrielles ou annuelles, entre autres.

Au moment d'écrire ces lignes, Elizabeth Weintraub, CalBRE # 00697006, est un courtier associé à Lyon Real Estate à Sacramento, en Californie.